在初期，投资可能看起来复杂且难以入手。有许多博客、文章和视频解释了你该如何开始投资。在本指南中，我们致力于为你提供简洁而有力的投资基础知识，以便你能快速开始投资。

什么是投资？

投资是指将资金投入某项资产，以期获得比投入金额更多的回报。这本质上意味着你投资是为了 赚钱并实现你的财务目标。

投资不同于储蓄。储蓄有时是有保障的，但投资则不然。你将资金投向何处，取决于多种因素，例如你想投资多少资金、打算投资多长时间，以及你对风险的承受能力。所有投资都包含一定程度的风险。然而，当你更年轻、未来还有多年的收入积累期时，你可以承担更高的风险， 这可能会带来更高的收益。如果你把钱放在床垫下而不进行投资，你的财富将永远无法超越最初的储蓄。

有哪些类型的投资？

投资确实可能带来可观的回报，但其中包含许多不同的类别。尽管投资领域极其广阔，以下是一些常见的投资类型：

1. 股票。 股票是公司所有权的一部分，也称为股份，由投资者在证券交易所买卖。

2. ETF。 也称为交易所交易基金，这些基金将多位投资者的资金汇集起来，投资于一篮子资产——通常是股票和债券。

3. 共同基金。 这些基金同样汇集投资者的资金并持有多种投资。与ETF不同，共同基金通常由基金经理主动管理。共同基金是加拿大注册退休储蓄计划（RRSP）中最受欢迎的资产（占比42%）。

4.Bonds。 债券是投资者向公司或政府提供的一笔整额贷款，该贷款会获得利息，并在约定的期限内偿还。债券是一种受欢迎的固定收益类投资。

5. 衍生品。 这些资产的价值源自另一项资产的波动性，例如某只股票的价格变动。最常见的两种衍生品是期权和期货。

6. 保证投资证（GIC）保证投资证类似于债券：您将资金贷给金融机构一段固定期限，到期后拿回本金及利息。

7. 房地产。 在加拿大，房地产投资涉及购买房产以获得租金收入或资本增值，是一种具有长期升值潜力的有形资产。

8. 房地产投资信托（REITs）房地产投资信托（REITs）是持有房地产的公司。您可以像购买股票一样，通过购买REITs的股份进行投资。

9. 外汇。 外汇市场（FX市场）允许投资者买卖国际货币。

10.Crypto。 加密货币市场允许投资者买卖数字货币。

决定投资标的

明确投资目的

你的投资方式取决于你投资的具体目标。人们通常出于以下原因进行投资：

• 维持生计

• 薪资管理

• 快速积累财富

• ...

这些投资各自的时间跨度差异很大。 如果可以，请进行长期投资。你的资金投资时间越长，就越有可能从复利增长中获益。当你较年轻且未来还有多年的收入期时，你可以承担更多风险，从而可能获得更高的收益。因此，你可以选择符合自身目标的投资类型，并结合时机来量身定制个人化的投资策略。

了解你的风险承受能力

在构建投资组合时，风险承受能力无疑是一项关键考量因素。投资者通常根据其可承受的风险程度被划分为三大类：激进型、稳健型和保守型。

• 具有攻击性的

• 激进型投资者通常较为富有且拥有丰富的投资经验，其投资组合多样化，能够坦然面对市场波动并承担重大风险。他们偏好股票等资产，这类资产以价格波动剧烈著称。在牛市中，他们能享受高额回报；而在市场低迷时，即便遭遇重大损失，他们也不会恐慌性抛售，因为他们早已习惯日常的价格波动。

• 稳健型

• 稳健型投资者的风险承受能力低于激进型投资者，他们会设定亏损阈值，并将投资组合配置于风险资产与安全资产之间。这种平衡策略在市场高涨时期所获得的收益低于激进型投资者，但在市场下跌时也能避免遭受重大损失。

• 保守派

• 保守型投资者承担极低的风险，倾向于选择他们认为最安全的投资，并将资本保全置于收益之上。他们通常仅投资于有限范围的安全资产类别，如定期存款（FD）和公共公积金计划（PPF）。

如果您是投资新手，可以考虑以下三个问题，以判断自己属于上述哪一类投资者：

1. 您是否有高利率债务？

不同类型的债务利率各不相同。在加拿大，2019年至2021年期间，固定利率住房贷款利率在1.46%至5.58%之间波动，而信用卡平均利率则为19.4%。如此高的利率债务可能会抵消投资收益。

2. 您是否有可以承受损失的资金？

尽管某些投资的风险高于其他投资，但没有任何投资能保证盈利。用于投资的资金应当是您愿意部分甚至全部损失的资金，因为这两种情况都有可能发生。即使是债券和担保投资证（GIC）等低风险选项，也通常需要将资金锁定较长时间，因此应投入您可长期持有的资金。

3. 您是否有应急基金？

应急基金用于应对意外支出，例如汽车维修或失业。专家建议储备三到六个月的生活开支，不过即使最初只存下少量资金也是有益的。

在开始投资前建立应急基金可提供财务保障，确保无论投资结果如何，您都拥有一个安全网。

同时，您还需了解，年龄、投资目标和收入都会影响投资者的风险承受能力。股票波动、市场震荡、经济或政治事件，以及监管变化或利率变动随时都可能发生。

一旦您明确自己在风险谱系中的位置，下一步就是 熟悉您投资组合的典型业绩数据。 您越了解自己可以预期的情况，在困难时期情绪化反应的可能性就越小。

将风险承受能力转化为投资策略

更为理性的投资者会同时权衡风险与潜在回报，明白像股票这类高回报投资通常比债券和现金等稳定选项承担更高风险。然而，即使保守型投资组合也可能因市场变动而遭遇短期亏损，这凸显了分散投资的重要性。

试想一个例子：您在1970年将$10,000投资于以下三种资产配置模型之一，并每年进行再平衡直至2016年。

激进型模型最终增长至$892,028，稳健型增长至$676,126，保守型则增长至$389,519。

这些结果表明，较高的投资风险可能带来比谨慎策略更大的回报，但也对您的风险承受能力提出了挑战。让我们回顾一下各投资组合在困难时期的表现在：

• 激进型投资组合虽拥有最高的年化回报率，但其波动性是保守型的两倍，并在其最差时期经历了高达44%的大幅下跌。

• 平衡型投资组合由于资产配置均衡，其最大年度跌幅约为32%。

• 保守型投资组合的最大跌幅仅为14%，但其多年来的年化回报率也是最低的。

在准确评估自己所能承受的投资风险限度后，选择一个符合你风险承受能力、投资期限和个人情况的投资组合，你就离实现财务目标更近了一步！

如何开启你的投资之旅

你可能会认为，鉴于围绕投资和高效理财所建立的庞大行业，这些领域非常复杂，似乎专家掌握着你无法企及的知识。

然而，以下是一些策略，可帮助你在不陷入复杂性的前提下快速掌握明智的投资方法。

• 从被动投资开始

被动投资让你的投资随市场趋势波动，而主动投资则由基金经理积极交易你投资组合中的股票，以期跑赢市场并获得更高回报。相反，你也可以自己担任基金经理，使用moomoo挑选个股或ETF。近年来，被动投资日益流行，因为有证据表明，从长期来看，它往往优于主动管理型基金，同时还具有费用更低的优势。

以下是主动投资与被动投资的对比图表：

尽管主动投资可能在短期内超越市场回报，但长期持续选出赢家股票并非可靠的策略。实现长期投资收益最有效且可靠的方法，是构建一个经过风险调整的投资组合，其中包含成本低廉、全球多元化的指数基金或ETF。

• 通过多元化降低风险

多元化是一种常见的投资策略，涉及购买不同类型的投资产品，以降低市场波动带来的风险。这属于所谓的资产配置范畴，即投资组合中有多少比例的资金分配于各类资产类别。

由于不同资产的表现各不相同，多元化可降低风险并提高获得回报的可能性。 某些资产可能在某一年表现落后，但在下一年可能领涨。短期回报可能会大幅波动，但从长期来看，多元化的投资组合通常能获得市场的平均回报。这种策略可减轻任何单一表现不佳资产的影响，确保更稳定的表现，尽管无法获得突出资产所带来的惊人高收益。其结果是实现更平稳、持续的增长，为投资者带来安心。

三种最常见的资产类别是 股票、债券和现金（或现金等价物）为了实现多元化，投资者会将不同类型的资产（如股票和债券）进行组合，以避免投资组合过度集中于某一特定资产类别或市场板块。

• 培养长期投资心态

长期投资心态是一种重视耐心、着眼于长期回报而非快速获利的投资方法。与根据短期市场波动频繁买卖投资产品不同，长期投资者会长期持有其投资，通常长达数年甚至数十年。他们不太关注股市的每日波动，而更关注所持投资标的随时间推移的基本面表现。

这种心态有两大关键优势：

1. 有助于避免情绪化投资决策

投资可能是一个情绪化的过程，许多投资者会基于恐惧、贪婪或其他情绪做出决策。 通过专注于长期目标，投资者可以避免因短期情绪而做出冲动的投资决策。

2. 有助于避免市场择时错误

市场择时是指根据对未来市场走势的预测来买卖投资产品的做法。不幸的是，市场择时 notoriously 困难，许多投资者试图择时反而导致代价高昂的错误。通过专注于长期目标，投资者可以避免试图进行短期预测的诱惑，转而依靠一套纪律严明、策略清晰的投资计划。

在通过上述介绍对投资有了基本了解之后，你是否迫不及待想尝试一下？别着急！如果你渴望学习股票交易的基础知识，可以在我们的下一篇文章中找到详实有用的信息。