To the annoyance of some shareholders, XBP Europe Holdings, Inc. (NASDAQ:XBP) shares are down a considerable 51% in the last month, which continues a horrid run for the company. The recent drop completes a disastrous twelve months for shareholders, who are sitting on a 74% loss during that time.
After such a large drop in price, XBP Europe Holdings may be sending buy signals at present with its price-to-sales (or "P/S") ratio of 0.5x, considering almost half of all companies in the Diversified Financial industry in the United States have P/S ratios greater than 2.4x and even P/S higher than 5x aren't out of the ordinary. Although, it's not wise to just take the P/S at face value as there may be an explanation why it's limited.
View our latest analysis for XBP Europe Holdings
NasdaqGM:XBP Price to Sales Ratio vs Industry January 21st 2024
What Does XBP Europe Holdings' Recent Performance Look Like?
For instance, XBP Europe Holdings' receding revenue in recent times would have to be some food for thought. One possibility is that the P/S is low because investors think the company won't do enough to avoid underperforming the broader industry in the near future. However, if this doesn't eventuate then existing shareholders may be feeling optimistic about the future direction of the share price.
Although there are no analyst estimates available for XBP Europe Holdings, take a look at this free data-rich visualisation to see how the company stacks up on earnings, revenue and cash flow.
What Are Revenue Growth Metrics Telling Us About The Low P/S?
There's an inherent assumption that a company should underperform the industry for P/S ratios like XBP Europe Holdings' to be considered reasonable.
In reviewing the last year of financials, we were disheartened to see the company's revenues fell to the tune of 9.6%. As a result, revenue from three years ago have also fallen 22% overall. Therefore, it's fair to say the revenue growth recently has been undesirable for the company.
In contrast to the company, the rest of the industry is expected to grow by 1.6% over the next year, which really puts the company's recent medium-term revenue decline into perspective.
With this in mind, we understand why XBP Europe Holdings' P/S is lower than most of its industry peers. Nonetheless, there's no guarantee the P/S has reached a floor yet with revenue going in reverse. There's potential for the P/S to fall to even lower levels if the company doesn't improve its top-line growth.
What We Can Learn From XBP Europe Holdings' P/S?
The southerly movements of XBP Europe Holdings' shares means its P/S is now sitting at a pretty low level. Generally, our preference is to limit the use of the price-to-sales ratio to establishing what the market thinks about the overall health of a company.
Our examination of XBP Europe Holdings confirms that the company's shrinking revenue over the past medium-term is a key factor in its low price-to-sales ratio, given the industry is projected to grow. Right now shareholders are accepting the low P/S as they concede future revenue probably won't provide any pleasant surprises either. Unless the recent medium-term conditions improve, they will continue to form a barrier for the share price around these levels.
We don't want to rain on the parade too much, but we did also find 5 warning signs for XBP Europe Holdings (2 are potentially serious!) that you need to be mindful of.
If companies with solid past earnings growth is up your alley, you may wish to see this free collection of other companies with strong earnings growth and low P/E ratios.
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一部の株主にとって迷惑になっているが、XBPヨーロッパホールディングス株式会社(NASDAQ:XBP)の株式は、直近1か月間にかなりの51%下落しており、会社にとってひどい状況が続いています。この最近の下落により、株主にとって悲惨な12か月が終わり、その間に74%の損失を被っています。
このような大幅な価格下落後、XBPヨーロッパホールディングスは、価格対売上高比率が0.5倍であることから、現在買いシグナルを発信しています。米国の多様化された金融業界全体のほぼ半数が2.4倍以上のP / S比率を持っているため、5倍以上のP / Sでも珍しくありません。ただし、P/S比率をそのまま受け入れることは賢明ではありません。理由が限定されている可能性があるためです。
XBPヨーロッパホールディングスの最新の分析をご覧ください
2024年1月21日のNasdaqGM:XBPの売上高倍率対業種の比較
たとえば、XBPヨーロッパホールディングスの売上高減退は、最近の焦点とするべき要因の一つになっています。1つの可能性は、投資家が会社が近い将来に業界全体の成績を下回るための十分な取り組みをしないと考えているため、P / S比率が低いということです。ただし、これが実現しない場合は、既存の株主は株価の今後の方向に楽観的な気分になっている可能性があります。
ただし、XBPヨーロッパホールディングスにはアナリストの見通しがないため、この無料のデータ豊富な視覚化を見て、同社が利益、売上高、および現金流でどのように比較できるかを見てください。
売上高成長指標はXBPヨーロッパホールディングスの低P/Sについて何を言っているのでしょうか?
XBPヨーロッパホールディングスのP/S比率が妥当とされるには、業界全体に比べて会社が成績が悪いという前提があります。
財務諸表の昨年を見直すと、会社の収入が9.6%減少していたことがわかり、その結果、3年前からの収入も全体的に22%減少しています。したがって、最近の売上高の成長は同社にとって望ましくないものと言えます。
会社に対して、業界の残りは今後1年間で1.6%成長することが予想されており、これは会社の最近の中期的な売上高の減少をより明確に示しています。
これを踏まえると、XBPヨーロッパホールディングスのP/S比率が同業他社と比べて低いのは理解できます。ただし、収益が逆転しているため、P/Sがまだ底に達していないことは保証されていません。トップラインの成長が改善されない場合は、P/Sがさらに低いレベルまで下がる可能性があります。
XBPヨーロッパホールディングスのP/Sから学ぶことは何ですか?
XBPヨーロッパホールディングスの株価の南下は、そのP/Sがかなり低いレベルであることを意味します。一般的に、市場が会社の総合的な健全性についてどう考えているかを判断するために、P / S比率を使用することを制限することが好ましいとされています。
XBPヨーロッパホールディングスの分析によると、中期的な過去の収益減少が低いP / S比率の主要な要因であることが確認されています。業界が成長することが予想されているため、今のところ株主は将来の収益が特に驚くようなポジティブなサプライズを提供しないだろうと考えて、低いP/Sを受け入れています。中期的な条件が改善しない限り、これらのレベルで株価のバリアとなり続けるでしょう。
私たちはXBPヨーロッパホールディングスについての5つの警告サインを発見しましたが、そのうち2つは重大な問題となる可能性があるので、注意が必要です。
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