NEW YORK, March 31, 2022 (GLOBE NEWSWIRE) -- Metal Sky Star Acquisition Corporation, a Cayman Islands exempt company (NASDAQ: MSSAU) (the "Company") announced today that it priced its initial public offering of 10,000,000 units at $10.00 per unit.
The Company's units are expected to be listed on the Nasdaq Global Market ("Nasdaq") and trade under the ticker symbol "MSSAU" beginning Friday, April 1, 2022. Each unit consists of one ordinary share, par value $0.001 per share, one right to receive one-tenth (1/10) of an ordinary share and one redeemable warrant to acquire one ordinary share at an exercise price of $11.50 per share. The underlying securities of the units are not trading separately at this time. Once the securities comprising the units begin separate trading, the shares, rights, and warrants are expected to be listed on Nasdaq under the symbols "MSSA", "MSSAR" and "MSSAW", respectively.
Ladenburg Thalmann & Co. Inc. is acting as the sole bookrunner and the representative of the underwriters in the offering. The underwriters have been granted a 45-day option to purchase up to an additional 1,500,000 units offered by the Company to cover over-allotments, if any.
The offering is expected to close on Tuesday, April 5, 2022 subject to customary closing conditions.
The Company's sponsor, M-Star Management Corporation, a British Virgin Islands company, and/or its designees, has committed and agreed to purchase an aggregate of 300,000 units (or 330,000 units if the over-allotment option is exercised in full) at a price of $10.00 per unit for an aggregate purchase price of $3,000,000 (or $3,300,000 if the over-allotment option is exercised in full), in a private placement that will close simultaneously with the closing of the initial public offering. Each private placement unit shall consist of one ordinary share, one right to receive one-tenth (1/10) of an ordinary share upon the consummation of an initial business combination and one private placement warrant exercisable to purchase one ordinary share at a price of $11.50 per share.
The offering is being made only by means of a prospectus, copies of which may be obtained by contacting Ladenburg Thalmann & Co., Inc. located 640 5th Ave., 4th Floor, New York, NY 10019 or at prospectus@ladenburg.com. Copies of the registration statement can be accessed through the SEC's website at www.sec.gov.
A registration statement on Form S-1 relating to these securities (SEC Registration Number: 333-260251) was declared effective by the Securities and Exchange Commission on March 31, 2022. A final prospectus relating to this offering will be filed with the SEC. This press release shall not constitute an offer to sell or a solicitation of an offer to buy, nor shall there be any sale of these securities in any state or jurisdiction in which such offer, solicitation or sale would be unlawful prior to registration or qualification under the securities laws of any such state or jurisdiction.
About Metal Sky Star Acquisition Corporation
Metal Sky Star Acquisition Corporation is a blank check company formed under the laws of the Cayman Islands for the purpose of effecting a merger, share exchange, asset acquisition, stock purchase, reorganization or similar business combination with one or more businesses.
Forward Looking Statements
This press release contains statements that constitute "forward-looking statements," including with respect to the proposed initial public offering and the anticipated use of the net proceeds. Forward-looking statements are subject to numerous conditions, many of which are beyond the control of the Company, including those set forth in the Risk Factors section of the Company's registration statement and preliminary prospectus for the offering filed with the SEC. Copies are available on the SEC's website, www.sec.gov. The Company undertakes no obligation to update these statements for revisions or changes after the date of this release, except as required by law.
Company Contacts:
Man Chak Leung
Chief Executive Officer
132 West 31st Street, First Floor
New York, NY 10001
(332) 237-6141
Email: adrian@metalskystar.com
Source: Metal Sky Star Acquisition Corporation
ニューヨーク、2022年3月31日(環球社)、ケイマン諸島免除会社(ナスダックコード：MSSAU)(以下、“会社”)傘下の金属天空の星買収会社(以下、“会社”)は本日、初公募株10，000，000単位、1株当たり10.00ドルを発表した。
同社の子会社は2022年4月1日(金)にナスダック世界市場(“ナスダック”)に上場する予定で、株式コードは“MSSAU”である。各単位は1株の普通株を含み、1株当たり0.001ドルの価値があり、1つは10分の1(1/10)の普通株を得る権利と、1株当たり11.5ドルの行使用価格で普通株を買収することができる引当権証明書を含む。この二つの単位の対象証券は現在単独で取引されていない。この2つの単位を構成する証券が単独取引を開始すると、これらの株、権利と権利証はナスダックに上場する予定で、コードはそれぞれ“MSSA”、“MSSAR”、“MSSAW”である。
ラデンブルク·タルマン社は今回発行された唯一の簿記管理人と引受業者代表である。引受業者には45日間の選択権が付与されており、超過配給を補うために、会社が提供する最大1，500，000単位を追加購入することができる。
慣例の成約条件に基づき、今回の発行は2022年4月5日(火)に完成する予定だ。
同社の保証人、英領バージン諸島のM-Star管理会社および/またはその指定者は、単位10.00ドル当たり合計300，000単位(または超過配給選択権を全面的に行使すれば330，000単位)を購入することを約束し、同意し、総購入価格は3，000，000ドル(または超過配給選択権を全面的に行使すれば3，300，000ドル)であり、プライベート配給は初公開公募が終了すると同時に終了する。各方向性増発単位は、1株の普通株式と、初期業務合併が完了したときに10分の1(1/10)の普通株を得る権利と、1株当たり11.50ドルの価格で普通株を購入できる私募株式権証明書とを含むべきである。
今回の発行は目論見書のみで行われ，目論見書のコピーはラデンブルク·タルマン社に連絡することで得ることができ，同社はニューヨーク第五大通り640号，4階，NY 10019，あるいはproprotus@ladenburg.comに電子メールを送ることができる。登録宣言のコピーは、米国証券取引委員会のウェブサイトwww.sec.govによって取得することができる。
米国証券取引委員会は2022年3月31日、これらの証券に関するS-1表登録声明(米国証券取引委員会登録番号：333-260251)の発効を発表した。今回の発行に関する最終目論見書は米国証券取引委員会に提出される。本新聞稿は、売却要項を構成したり、購入要約を求めたりしてはならず、いずれの州又は司法管轄区でこれらの証券を売却してもならず、これらの州又は司法管轄区では、任意の州又は司法管区の証券法により、登録又は資格を取得する前に、このような要約、募集又は売却は不法である。
金属スカイスター買収について
金属スカイスター買収会社は、ケイマン諸島の法律に基づいて設立された空白小切手会社であり、1つ以上の企業との合併、株式交換、資産買収、株式購入、再編または類似の業務合併を目的としている。
前向きに陳述する
本プレスリリースは、提案された初公募株と純収益の期待使用に関する陳述を含む“前向き陳述”を構成する陳述を含む。展望性陳述は多くの条件によって制約され、その中の多くの条件は当社が米国証券取引委員会に提出した登録説明書と初歩的な目論見書中のリスク要素部分に記載された条件を含む当社が制御できるものではない。コピーはアメリカ証券取引委員会のウェブサイトwww.sec.govで見つけることができます。法律の要件を除いて、当社は、本プレスリリースの日後にこれらの声明を更新して改訂または変更を行う義務を負いません。
会社の連絡先：
文沢良
最高経営責任者
西31街132号、1階
ニューヨーク市、郵便番号：10001
(332) 237-6141
メール：ﾟ浩ﾟ@metalsky star.com
出典金属天空の星買収会社
