ヘッジファンドのルネサンス技術の創設者で、世界でも最も成功した投資家の1人であるジム・シモンズは、まれに見る挫折に直面しました。
文芸復興テクノロジーカンパニーと米国国税庁（IRS）の和解協定に基づき、シモンズと彼の同僚は、米国史上最大級の税務紛争の1つを決着させるために数十億ドルの税金、利子、罰金を支払います。
文芸復興期の現CEO、ピーター・ブラウン（Peter Brown）は、投資家への手紙で、この和解について公表しました。具体的な和解金額は明かされていませんが、2014年に米国上院調査官は、この事件について、利息や罰金を除いた未清算の税金が68億ドルに上ると判断しました。
アメリカ国税庁は長い間、文芸復興が自社の旗艦ファンドMedallionの利益を誤って描写しており、複雑なオプション取引を使用して短期資本利益を長期資本利益に転換し、後者の税率を下げていると考えています。
メダリオンは、歴史的に最も優れたファンドの1つであり、1988年の設立以来、年率約40％のリターンを提供しています。このファンドは、ほとんどが文芸復興の現職および元従業員によって所有されています。文芸復興の機関株式ファンドなど、外部へ開放されているファンドは、この税務紛争の範囲外にあります。
協定条件に基づき、Simmonsと他の6人のRenaissance董事会の現職および前職メンバーは、米国国税庁の要件に従って収入を短期資本利益と記載する場合、100％の追加税を支払わなければなりません。
これらの人々には、ルネサンステクノロジーの現在のCEOであるブラウンと、元のCEOである著名な保守的政治家であり、前の大統領トランプの重要な支持者であるロバート・マーサが含まれます。ルネサンステクノロジーの取締役会のメンバーは、利息と罰金を支払うことになりますが、具体的な金額は不明です。
他のメダリオン投資家は、短期のキャピタルゲインに対して80％の追加税と利息を支払うことになります。
また、シモンズは米国税務局に対して、ルネサスエレクトロニクス株のオプション取引に関する問題を解決するために、6.7億ドルを支払いました。その問題には株式の配当税の控除が含まれます。
ブラウンは手紙の中で、文芸復興委員会が和解を選択したことを書いています。 「訴訟が起こり可能性があるというよりも、より厳しい条項や罰則のリスクを冒すことなく。」と 彼は言います。 同社は数年間にわたって米国税務局の控訴局と交渉してきたと語りました。 納税者がそこで解決策を見出せない場合、紛争は通常、米国税務裁判所またはその他の連邦裁判所に移管されます。