While Varex Imaging Corporation (NASDAQ:VREX) might not be the most widely known stock at the moment, it saw a decent share price growth in the teens level on the NASDAQGS over the last few months. As a small cap stock, which tends to lack high analyst coverage, there is generally more of an opportunity for mispricing as there is less activity to push the stock closer to fair value. Is there still an opportunity here to buy? Let's examine Varex Imaging's valuation and outlook in more detail to determine if there's still a bargain opportunity.
See our latest analysis for Varex Imaging
What Is Varex Imaging Worth?
The share price seems sensible at the moment according to my price multiple model, where I compare the company's price-to-earnings ratio to the industry average. In this instance, I've used the price-to-earnings (PE) ratio given that there is not enough information to reliably forecast the stock's cash flows. I find that Varex Imaging's ratio of 35.38x is trading slightly above its industry peers' ratio of 34.68x, which means if you buy Varex Imaging today, you'd be paying a relatively reasonable price for it. And if you believe Varex Imaging should be trading in this range, then there isn't really any room for the share price grow beyond the levels of other industry peers over the long-term. Furthermore, it seems like Varex Imaging's share price is quite stable, which means there may be less chances to buy low in the future now that it's priced similarly to industry peers. This is because the stock is less volatile than the wider market given its low beta.
What does the future of Varex Imaging look like?
NasdaqGS:VREX Earnings and Revenue Growth August 17th 2022
Future outlook is an important aspect when you're looking at buying a stock, especially if you are an investor looking for growth in your portfolio. Buying a great company with a robust outlook at a cheap price is always a good investment, so let's also take a look at the company's future expectations. Varex Imaging's earnings over the next few years are expected to double, indicating a very optimistic future ahead. This should lead to stronger cash flows, feeding into a higher share value.
What This Means For You
Are you a shareholder? It seems like the market has already priced in VREX's positive outlook, with shares trading around industry price multiples. However, there are also other important factors which we haven't considered today, such as the track record of its management team. Have these factors changed since the last time you looked at VREX? Will you have enough conviction to buy should the price fluctuate below the industry PE ratio?
Are you a potential investor? If you've been keeping tabs on VREX, now may not be the most optimal time to buy, given it is trading around industry price multiples. However, the positive outlook is encouraging for VREX, which means it's worth diving deeper into other factors such as the strength of its balance sheet, in order to take advantage of the next price drop.
With this in mind, we wouldn't consider investing in a stock unless we had a thorough understanding of the risks. When we did our research, we found 2 warning signs for Varex Imaging (1 is a bit unpleasant!) that we believe deserve your full attention.
If you are no longer interested in Varex Imaging, you can use our free platform to see our list of over 50 other stocks with a high growth potential.
Have feedback on this article? Concerned about the content? Get in touch with us directly. Alternatively, email editorial-team (at) simplywallst.com.
This article by Simply Wall St is general in nature. We provide commentary based on historical data and analyst forecasts only using an unbiased methodology and our articles are not intended to be financial advice. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. We aim to bring you long-term focused analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material. Simply Wall St has no position in any stocks mentioned.
VAREXイメージング会社(ナスダック：VREX)は現在最もよく知られている株ではないかもしれないが、過去数ヶ月間、ナスダックで10代の株価増加を見た。アナリストの高いカバー率を欠く小株として、誤った価格設定の機会は通常より大きく、株式を公正な価値に近づける活動が少ないためである。ここにはまだ購入の機会がありますか？VAREX Imageの推定値と見通しをより詳細に検討して、まだ低購入の機会があるかどうかを確認してみましょう
VAREX画像の最新分析を見てみましょう
VAREX画像の値はいくらですか
私の市場収益率モデルによると、同社の市場収益率は業界平均と比較しており、現在の株価は合理的なようだ。この場合，株のキャッシュフローを確実に予測するのに十分な情報がないことを考慮して，市場収益率(PE)を用いた.VAREX Imageの市場収益率は35.38倍で、業界同業者の34.68倍をやや上回っていることが分かった。これは、今日VAREX Imageを購入すれば、相対的に合理的な価格を支払うことを意味する。もしVAREX画像がこの範囲で取引されるべきだと思うなら、長期的に見ると、株価は実際に他の業界の同業者レベルを超える成長空間はない。また、VAREX Imageの株価はかなり安定しているようで、その定価が業界同業者と似ているため、将来的には低購入の機会があまりない可能性があることを意味している。これは，ベータ係数が低いことから，この株の変動性が大盤よりも低いためである
VAREX画像の未来はどうなっているのでしょうか
NasdaqGS：VREX収益と収入増加2022年8月17日
株の購入を考えた場合、将来の見通しは重要な側面であり、特にポートフォリオの成長を求める投資家であれば。将来性のある偉大な会社を安い価格で買収することは永遠に良い投資ですので、同社の将来予想も見てみましょう。VAREX画像会社の今後数年間の収益は2倍になると予想され、非常に楽観的な未来を暗示している。これはより強力なキャッシュフローをもたらし、それによってより高い株価を推進するはずだ
これはあなたにとって何を意味しますか
あなたは株主ですか。市場はVREXの積極的な見通しを消化しているようで、株価は業界収益率付近で取引されている。しかし、私たちが今日考慮していない他の重要な要素があります。例えば、それの管理チームの記録です。あなたが最後にVREXを見たのと比較して、このような要素は変化しましたか？もし価格変動が業界の利益率より低い場合、あなたは十分な購入自信がありますか
あなたは潜在的な投資家ですか。VREXに注目していたら、その取引価格が業界の利益率の近くにあるので、今は購入の最適なタイミングではないかもしれません。しかし、積極的な将来性はVREXにとって鼓舞的であり、これは、その貸借対照表の実力が次の価格下落を利用するために、他の要素をより深く研究する価値があることを意味する
これを考慮すると、私たちがリスクについて完全に理解していない限り、私たちは株への投資を考慮しないだろう。研究をしてみるとVAREXイメージングの2つの警告マーク(1ちょっと不快！)私たちはこれがあなたの全面的な関心に値すると思う
VAREX画像に興味がなくなったら、私たちの無料プラットフォームを使用して、私たちがリストした50匹以上の成長潜在力を持つ他の株を見ることができます
この文章に何かフィードバックはありますか。内容が心配ですか。 連絡を取り合う私たちに直接連絡します。あるいは，編集グループに電子メールを送信することも可能であり，アドレスはimplywallst.comである.
本稿ではSimply Wall St.によって作成され，包括的である私たちは歴史データとアナリスト予測に基づくコメントを偏りのない方法で提供するだけで、私たちの文章は財務アドバイスとしてのつもりはありません。それは株を売買する提案にもなりませんし、あなたの目標やあなたの財務状況も考慮していません。私たちの目標はあなたにファンダメンタルデータによって駆動される長期的な重点分析をもたらすことです。私たちの分析は最新の価格に敏感な会社の公告や定性材料を考慮しないかもしれないことに注意してください。Simply Wall St.上記のいずれの株に対しても在庫を持っていない.
