It's been a pretty great week for Vital Farms, Inc. (NASDAQ:VITL) shareholders, with its shares surging 15% to US$13.54 in the week since its latest quarterly results. It was overall a positive result, with revenues beating expectations by 4.1% to hit US$83m. Vital Farms also reported a statutory profit of US$0.0047, which was a nice improvement from the loss that the analysts were predicting. Following the result, the analysts have updated their earnings model, and it would be good to know whether they think there's been a strong change in the company's prospects, or if it's business as usual. We thought readers would find it interesting to see the analysts latest (statutory) post-earnings forecasts for next year.
See our latest analysis for Vital Farms
NasdaqGM:VITL Earnings and Revenue Growth August 7th 2022
Following the latest results, Vital Farms' seven analysts are now forecasting revenues of US$342.8m in 2022. This would be a decent 14% improvement in sales compared to the last 12 months. Earnings are expected to improve, with Vital Farms forecast to report a statutory profit of US$0.02 per share. Before this earnings report, the analysts had been forecasting revenues of US$342.7m and earnings per share (EPS) of US$0.038 in 2022. The analysts seem to have become more bearish following the latest results. While there were no changes to revenue forecasts, there was a large cut to EPS estimates.
The consensus price target held steady at US$17.21, with the analysts seemingly voting that their lower forecast earnings are not expected to lead to a lower stock price in the foreseeable future. It could also be instructive to look at the range of analyst estimates, to evaluate how different the outlier opinions are from the mean. Currently, the most bullish analyst values Vital Farms at US$23.00 per share, while the most bearish prices it at US$14.00. This shows there is still a bit of diversity in estimates, but analysts don't appear to be totally split on the stock as though it might be a success or failure situation.
These estimates are interesting, but it can be useful to paint some more broad strokes when seeing how forecasts compare, both to the Vital Farms' past performance and to peers in the same industry. We can infer from the latest estimates that forecasts expect a continuation of Vital Farms'historical trends, as the 29% annualised revenue growth to the end of 2022 is roughly in line with the 33% annual revenue growth over the past year. By contrast, our data suggests that other companies (with analyst coverage) in a similar industry are forecast to see their revenues grow 2.5% per year. So it's pretty clear that Vital Farms is forecast to grow substantially faster than its industry.
The Bottom Line
The biggest concern is that the analysts reduced their earnings per share estimates, suggesting business headwinds could lay ahead for Vital Farms. Fortunately, they also reconfirmed their revenue numbers, suggesting sales are tracking in line with expectations - and our data suggests that revenues are expected to grow faster than the wider industry. The consensus price target held steady at US$17.21, with the latest estimates not enough to have an impact on their price targets.
Keeping that in mind, we still think that the longer term trajectory of the business is much more important for investors to consider. At Simply Wall St, we have a full range of analyst estimates for Vital Farms going out to 2024, and you can see them free on our platform here..
Another thing to consider is whether management and directors have been buying or selling stock recently. We provide an overview of all open market stock trades for the last twelve months on our platform, here.
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これはとても素晴らしい一週間でした生命農場、Inc.ナスダック(Sequoia Capital:VITL)株価は、その最新四半期業績発表後の1週間で15%上昇し、13.54ドルに急上昇した。全体的に、これは期待された4.1%を超え、8300万ドルに達する肯定的な結果だ。VITAL Farmはまた0.0047ドルの法定利益を公表しており、アナリストが予測した損失に比べて良い改善となっている。業績発表後、アナリストたちは彼らの収益モデルを更新し、会社の見通しが大きく変化したと思うなら、すべてがそのままであることは良いことになるだろう。読者は、アナリストの来年の最新(法定)利益後の予測を見るのが面白いと思います
重要な農場の最新の分析を見てみましょう
NasdaqGM:VITL収益と収入増加2022年8月7日
最新の業績によると、VITAL Farmの7人のアナリストは現在、2022年の収入は3兆428億ドルに達すると予測している。これは過去12ヶ月と比較して、かなり良い14%の売上増加になるだろう。収益は改善されると予想され、VITAL Farmは1株0.02ドルの法定利益を発表する予定だ。この収益報告の前に、アナリストたちは2022年の収入は3兆427億ドル、1株当たりの収益は0.038ドルと予測してきた。最新の決算が発表された後、アナリストたちはもっと悲観的になったようだ。営業予想に変化はなかったにもかかわらず、1株当たりの収益予想は大幅に低下した
一致した目標価格は17.21ドルで安定しており、アナリストは予測可能な未来には、彼らの低い期待収益は低い株価につながらないと予想して投票したようだ。アナリストが見積もった範囲を見てみると,異常値と平均値の違いを評価することも啓発的である可能性がある。現在、最も楽観的なアナリストは重要な農場に対する推定値は1株23.00ドルであり、最も悲観的なアナリストは14.00ドルと推定している。これは、投資家の推定値にはまだ一定の差があることを示しているが、アナリストはこの株に対して完全に異なる見方を持っているわけではないようで、成功や失敗の局面である可能性がある
これらの予想は興味深いが,予測とVal Farmの過去の表現と同業同業者の予測との比較を見た場合,より広いタッチを描くことが有用である可能性がある。最新の推計から,2022年末までの29%の年間化収入増加が過去1年間の33%の年収増加とほぼ一致しているため,重要農場の歴史的傾向が継続することが予想されると推察される。対照的に、私たちのデータによると、類似業界の他の会社(アナリストがカバーしている)の収入は毎年2.5%のペースで増加すると予想されている。したがって、重要な農場の成長速度はその産業よりはるかに速いと予想されることは明らかだ
ベースライン
最大の懸念は、アナリストたちが1株当たりの収益予想を下方修正したことで、重要な農場が業務向かい風に直面する可能性があることを示している。幸いにも、彼らは営業データを再確認したことは、売上が予想に合っていることを示している--私たちのデータは、営業増加速度が業界全体よりも速いと予想されていることを示している。共通認識価格目標は17.21ドルで安定しており、最新の見積もりは彼らの価格目標に影響を与えるのに十分ではない
この点を考慮すると,投資家が考慮すべきより長期的な業務軌跡の方がはるかに重要であると考えられる.Simply Wall St.では、2024年の重要な農場の予測を一連のアナリストがいて、私たちのプラットフォームで無料で見ることができます
もう一つ考慮すべきことは、経営陣と取締役が最近ずっと株を購入したり売ったりしているかどうかだ。私たちは私たちのプラットフォームで過去12ヶ月間のすべての公開市場株式取引の概要を提供した
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