エバーブライト証券は、初めて中銀航空租賃（02588）について調査レポートを発行し、「保有」の評価を与えました。2024年から2026年の収益予想は2.5億ドル、2.68億ドル、2.92億ドルで、純利益予想は7.1億ドル、7.7億ドル、8.8億ドルで、それぞれ1株当たりの利益予想は、1.02ドル、1.1ドル、1.27ドルに相当し、目標株価は69.92香港ドルです。
報告書によると、パンデミックの期間中、グループのキャッシュフローや賃料支払い率はそれぞれ影響を受けました。しかし、飛行機リース業界で整った法的体制が、同社のキャッシュフローの安定と賃料支払率の回復を支援しています。過去3年間、賃料支払率は100％以上に回復しています。中銀航空リースは、香港株上場の同業他社より実質税率が低い10％を課税されており、優れた低コストの資金調達能力、交渉能力、そして飛行機資産管理能力を持っています。以上のように、光大証券は、中銀航空リースが明らかな競争優位性を持っていると考えており、また、将来市場金利が下がる場合、グループに余分な利益をもたらすと考えています。