金吾財訊 | tianfengは、華潤医薬（03320）が2023年度業績公告を発表し、2023年に売上高が2447.04億元、前年同期比12.2%増、粗利益が383.37億元、前年同期比14.0%増、当期純利益が38.54億元、前年同期比10.1%増、非持分当期純利益が41.90億元、前年同期比21.7%増を達成したと指摘しています。同社の各事業部門は、安定した成長を続けており、製薬事業は好調です。
同行は、同社が国内の総合薬品大手として、2023年には外部政策の影響により、製薬・販売事業の業績は予想よりも若干低いと考えていますが、同社は引き続き外延的な買収および内部のビジネス最適化を進めており、製薬事業は急速に成長し、収益力の向上を牽引する可能性があります。2024-2025年の当期純利益予測は、58.06/68.56億香港ドルから47.05/51.56億香港ドルに下方修正され、2026年の当期純利益予測は56.56億香港ドルで、引き続き「買い」の評価を維持しています。