中金は、比亜迪電子(00285)の2024/25年当期純利益予測を50.66/62.35億元に引き下げた。
消費電子需要の低迷を考慮して、中金は研究報告を発表し、比亜迪電子(00285)の2024年当期純利益予測を4.4％引き下げ、50.66億元に引き下げ、2025年当期純利益予測を2.3％引き下げ、62.35億元に引き下げた。今後も「業界平均を上回る」というランクを維持し、目標株価を6.5％引き下げた36香港ドルに設定した。会社は2023年の親会社当期純利益が業績予想に合致しており、2023年に0.538元/株のキャッシュ配当を発表する予定です。
同社は、捷普の子会社が自動車部品事業を拡大することを期待しており、自動車エレクトロニクスとサーバービジネスの成長余地に注目しています。会社は、捷普の成都および無錫の製品製造事業を2023年12月29日に完了したことを発表しました。同社は、捷普を統合することで部品事業をさらに拡大し、事業構造を持続的に改善することを期待しています。同時に、アンドロイド事業は消費電子需要の回復に伴い谷底から脱出することが期待されます。自動車エレクトロニクス事業において、同社は、スマートコックピット、スマートドライブ、スマートサスペンション、熱管理などの製品カテゴリの出荷量が持続的に増加していることを発表し、2024年には自動車エレクトロニクスが引き続き高速成長を維持すると期待しています。新しいAI製品について、同社は企業向け汎用サーバー、ストレージサーバー、AIサーバー、および液体冷却フィンなどの製品とソリューションを提供するために投資を継続しており、同社のデータセンター分野における成長潜在力を期待しています。