Did you know there are some financial metrics that can provide clues of a potential multi-bagger? One common approach is to try and find a company with returns on capital employed (ROCE) that are increasing, in conjunction with a growing amount of capital employed. This shows us that it's a compounding machine, able to continually reinvest its earnings back into the business and generate higher returns. Speaking of which, we noticed some great changes in Integral Ad Science Holding's (NASDAQ:IAS) returns on capital, so let's have a look.
Understanding Return On Capital Employed (ROCE)
For those that aren't sure what ROCE is, it measures the amount of pre-tax profits a company can generate from the capital employed in its business. Analysts use this formula to calculate it for Integral Ad Science Holding:
Return on Capital Employed = Earnings Before Interest and Tax (EBIT) ÷ (Total Assets - Current Liabilities)
0.016 = US$18m ÷ (US$1.2b - US$82m) (Based on the trailing twelve months to December 2023).
So, Integral Ad Science Holding has an ROCE of 1.6%. In absolute terms, that's a low return and it also under-performs the Media industry average of 8.3%.
In the above chart we have measured Integral Ad Science Holding's prior ROCE against its prior performance, but the future is arguably more important. If you'd like, you can check out the forecasts from the analysts covering Integral Ad Science Holding for free.
So How Is Integral Ad Science Holding's ROCE Trending?
The fact that Integral Ad Science Holding is now generating some pre-tax profits from its prior investments is very encouraging. About four years ago the company was generating losses but things have turned around because it's now earning 1.6% on its capital. Not only that, but the company is utilizing 31% more capital than before, but that's to be expected from a company trying to break into profitability. We like this trend, because it tells us the company has profitable reinvestment opportunities available to it, and if it continues going forward that can lead to a multi-bagger performance.
The Bottom Line
In summary, it's great to see that Integral Ad Science Holding has managed to break into profitability and is continuing to reinvest in its business. And since the stock has fallen 32% over the last year, there might be an opportunity here. With that in mind, we believe the promising trends warrant this stock for further investigation.
One more thing to note, we've identified 4 warning signs with Integral Ad Science Holding and understanding these should be part of your investment process.
While Integral Ad Science Holding isn't earning the highest return, check out this free list of companies that are earning high returns on equity with solid balance sheets.
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潜在的なマルチバッガーの手掛かりを提供する財務指標がいくつかあることを知っていますか?一般的なアプローチの1つは、増え続ける資本と一緒にROCE(働いている資本利回り)が増加している企業を見つけることです。そのため、この企業は収益をビジネスに再投資して、より高い利益を生み出すことができるため、複合機と呼ばれます。ところで、Integral Ad Science Holding(NASDAQ:IAS)のROCEに素晴らしい変化を発見したので、見てみましょう。ROCE(働いている資本利回り)を理解するROCEとは、企業がビジネスで使用している資本に対して、税引き前利益をどれだけ生成できるかを測定したものです。Integral Ad Science Holdingのために、アナリストはこの式を使用して計算します。使用されている資本が増加するとともに、事前香港profits(前税利益)がある程度生成されることは非常に励みになります。四年前、同社は損失を計上しましたが、現在は資本利益率が1.6%になっています。さらに、同社は以前より31%以上の資本を活用していますが、これは利益を追求する企業から期待されることです。この傾向は好ましいと考えており、非常に励みになります。企業が利益を上げることができる再投資の機会があるため、今後も継続する場合、マルチバッガーのパフォーマンスにつながる可能性があります。
まとめると、Integral Ad Science Holdingが利益を上げ、ビジネスにも引き続き再投資していることは素晴らしいことです。加えて、この株式は過去1年間に32%下落しているため、投資チャンスがあります。この有望なトレンドについてさらに調査する価値があると考えています。また、Integral Ad Science Holdingには警告信号もありますので、投資手法の一部にすることをお勧めします。高い収益を上げ、堅実なバランスシートを持つ企業の無料リストをチェックしてください。こちらからどうぞ。
Return on Capital Employed = Earnings Before Interest and Tax (EBIT) ÷ (Total Assets - Current Liabilities)
0.016 = US$18m ÷ (US$1.2b - US$82m)
(2023年12月の過去12か月に基づく)Integral Ad Science HoldingのROCEは1.6%です。絶対的には低い収益であり、メディア業界平均(8.3%)にも対応していません。.
こちらのチャートを見ると、Integral Ad Science Holdingの前回のROCEを前回のパフォーマンスと比較していますが、将来はさらに重要です。アナリストが無料で提供する予測をチェックしてみることもできます。
要するに、Integral Ad Science Holdingが利益を上げ、ビジネスにも引き続き再投資していることは素晴らしいことです。加えて、この株式は過去1年間に32%下落しているため、投資チャンスがあります。この有望なトレンドについてさらに調査する価値があると考えています。また、Integral Ad Science Holdingには警告信号もありますので、投資手法の一部にすることをお勧めします。高い収益を上げ、堅実なバランスシートを持つ企業の無料リストをチェックしてください。こちらからどうぞ。
Integral Ad Science HoldingのROCEの傾向はどのように推移しているのでしょうか?
まとめると、Integral Ad Science Holdingが利益を上げ、ビジネスにも引き続き再投資していることは素晴らしいことです。加えて、この株式は過去1年間に32%下落しているため、投資チャンスがあります。この有望なトレンドについてさらに調査する価値があると考えています。また、Integral Ad Science Holdingには警告信号もありますので、投資手法の一部にすることをお勧めします。高い収益を上げ、堅実なバランスシートを持つ企業の無料リストをチェックしてください。こちらからどうぞ。
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Integral Ad Science Holdingには警告信号もありますので、投資手法の一部にすることをお勧めします。
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