8 February 2023
LEI: 2138003QW2ZAYZODBU23
LSE Code: 3NGL
WISDOMTREE MULTI ASSET ISSUER PUBLIC LIMITED COMPANY
(a public company incorporated with limited liability in Ireland)
WisdomTree Natural Gas 3x Daily Leveraged SECURITIES
ISIN: IE00BLRPRG98
PROPOSED AMENDMENT TO THE PRINCIPAL AMOUNT OF THE AFFECTED SECURITIES
MEETING OF THE ETP SECURITYHOLDERS
THIS DOCUMENT IS IMPORTANT AND REQUIRES YOUR IMMEDIATE ATTENTION. If you are in any doubt about what action you should take, you are recommended to consult your independent financial adviser.
NOTICE is hereby given that, pursuant to the provisions of the trust deed dated 30 November 2012 (as amended) constituting (inter alia) the WisdomTree Natural Gas 3x Daily Leveraged Securities (the "Affected Securities") and made between (1) WisdomTree Multi Asset Issuer Public Limited Company (the "Issuer"), (2) The Law Debenture Trust Corporation p.l.c. (the "Trustee") and (3) WisdomTree Multi Asset Management Limited (the "Manager"), a meeting of the holders of the Affected Securities (the "Affected Securities Holders"), convened by the Issuer, will be held at the offices of Apex IFS Limited in 2nd Floor, Block 5, Irish Life Centre, Abbey Street Lower, Dublin 1, D01P767, Ireland on Friday 3 March 2023 at 11:15 a.m. local time (the "Meeting").
The Meeting is being held to consider certain amendments, made under the powers set out in clause 2 of schedule 7 of the master trust deed of the Affected Securities, to documentation required to effect a reduction in the principal amount of the Affected Securities from USD 1.0136 to USD 0.10136. This follows the price of the Affected Securities falling below 500 per cent of its current principal amount on Thursday 2 February 2023 (the "Threshold Event Date").
In a scenario where the vote does not pass, if the price then falls below 200% of the principal amount on or after 60 days from the Threshold Event Date, then a compulsory redemption event will be triggered and the Issuer will be required to compulsorily redeem all Affected Securities Holders.
In order to maintain the normal trading and operations of the Affected Securities and to avoid a compulsory redemption event being triggered, the Issuer considers that the principal amount of the Affected Securities should be reduced.
The reduction in the principal amount will not affect the price of the Affected Securities as the price is calculated by reference to the underlying index and not to the principal amount of the Affected Securities.
It is important to note that:
- The reduction of the principal amount of the Affected Securities does NOT dilute an Affected Securities Holder's holding or reduce the value of an Affected Securities Holder's holding.
- The reduction of the principal amount does NOT negatively impact the ability of the investor to trade the Affected Securities.
- The reduction of the principal amount does NOT affect the amount an Affected Securities Holder would, in practice, receive on redemption of the Affected Securities.
Affected Securities Holders may also access the notification, including the circular, on the website of the Issuer, at
Holders of the Affected Securities are advised to check with any bank, securities broker or other intermediary through which they hold their Affected Securities when such intermediary would need to receive instructions from a holder of Affected Securities in order for such holder of Affected Securities to participate in the Meeting by the deadlines specified in this circular. The deadlines set by any such intermediary and each ICSD for the submission instructions will be earlier than the relevant deadlines specified in this circular.
In relation to the delivery instructions or obtaining voting certificates or otherwise making arrangements for the giving of voting instructions, in each case through the ICSDs, holders of the Affected Securities should note the particular practice and policy of the relevant ICSDs, including any earlier deadlines set by such ICSD. The deadlines set by any intermediary or by the ICSDs will be earlier than the deadlines set out in this circular.
Affected Securities Holders will be notified of the outcome of the Meeting shortly thereafter.
2023 年 2 月 8 日
レイヤ:2138003QW2ZAYZODBU23
LSE コード:3NGL
ウィズダムツリーマルチアセット発行者公開有限会社
(アイルランドで有限責任をもって設立された公開会社)
ウィズダムツリー天然ガスデイリーレバレッジド証券3倍
アイシン: IE00 BLRPRG98
影響を受ける有価証券の元本金額の修正案
ETP証券保有者会議
この文書は重要で、早急にご対応ください。どのような行動を取るべきか疑問がある場合は、独立系ファイナンシャルアドバイザーに相談することをお勧めします。
2012年11月30日付けの(修正された)信託証書の規定に従い、(とりわけ)WisdomTree Natural Gasの日次レバレッジド証券(「」)を(とりわけ)構成することをここに通知します。影響を受ける証券「)および(1)WisdomTreeマルチ・アセット・イシュアー・パブリック・リミテッド・カンパニー(以下「」)の間で結ばれた発行者「), (2) ザ・ロー・ディベンチャー・トラスト・コーポレーション・ピーエルシー (the」受託者「) と (3) ウィズダムツリー・マルチ・アセット・マネジメント・リミテッド (the」マネージャー「)、対象証券の保有者会議(「」影響を受ける証券保有者「)は、発行者が招集し、2023年3月3日金曜日の現地時間午前11時15分に、アイルランドのダブリン1番地アビーストリートロワーにあるアイリッシュライフセンターブロック5の2階にあるアペックスIFSリミテッドの事務所で開催されます(ミーティング「)。
本会議は、対象証券の主信託証書の別表7の第2項に定める権限に基づき、対象証券の元本額を1.0136米ドルから0.10136米ドルに引き下げるために必要な書類について、特定の修正を検討するために開催されています。これは、2023年2月2日(木)に該当証券の価格が現在の元本の 500% を下回ったことに続くものです(」しきい値イベント日「)。
議決権が通過しないシナリオでは、しきい値イベント日から60日後に価格が元本の 200% を下回ると、強制償還イベントが開始され、発行者は影響を受けるすべての有価証券保有者を強制的に償還する必要があります。
発行者は、対象証券の通常の取引および運営を維持し、強制償還事由の発生を回避するために、対象証券の元本を減らす必要があると考えています。
元本の減額は、対象証券の元本ではなく原資産指数に基づいて計算されるため、対象証券の価格には影響しません。
次の点に注意することが重要です。
- 対象有価証券の元本が減額されても、影響を受ける証券保有者の保有が希薄になったり、影響を受ける証券保有者の保有価値が減少したりすることはありません。
- 元本の減額は、投資家の対象証券の取引能力に悪影響を及ぼすことはありません。
- 元本の減額は、影響を受ける有価証券保有者が実際に影響を受ける有価証券の償還時に受け取る金額には影響しません。
影響を受ける証券保有者は、発行者のウェブサイトから、回覧を含む通知にアクセスすることもできます。
影響を受ける有価証券の保有者は、影響を受ける有価証券の保有者がこの回覧に指定された期限までに会議に参加するために、影響を受ける有価証券の保有者から指示を受ける必要がある場合は、対象証券を保有する銀行、証券ブローカー、またはその他の仲介者に確認することをお勧めします。このような仲介機関および各ICSDが定める提出指示の期限は、この回覧に明記されている関連する期限よりも早いものとする。
引き渡し指示、議決権証明書の取得、その他の議決権行使指示の手配に関して、いずれの場合も、ICSDを通じて、影響を受ける証券の保有者は、関連するICSDの特定の慣行と方針(当該ICSDによって定められた以前の期限を含む)を記載する必要があります。仲介機関またはICSDが設定する期限は、この回覧に定められた期限よりも早くなります。
影響を受けた証券保有者には、その後まもなく会議の結果が通知されます。