OTTAWA, ON / ACCESSWIRE / December 23, 2022 / Focus Graphite Inc. (TSXV:FMS) (the "Company" or "Focus Graphite") announced today that it plans to complete a non-brokered private placement of up to 500,000 units (the "Units") of the Company at a price of $0.40 per Unit (the "Offering Price") for aggregate gross proceeds to the Company of up to $200,000 (the "Offering"), and up to 987,692 common shares issued on a flow-through basis (the "Flow-Through Shares") of the Company at a price of $0.65 per Flow-Through Share (the "Flow-Through Offering Price") for aggregate gross proceeds to the Company of up to $642,000 (the "Flow-Through Offering" and when referenced together with the Offering, the "Offerings").
Each Unit will consist of one common share (a "Common Share") in the capital of the Company and one-half of one non-transferable common share purchase warrant (each whole warrant, a "Warrant") of the Company. Each Warrant issued as part of the Unit will entitle the holder thereof to acquire one Common Share at an exercise price per Common Share of $0.65 for a period of 12 months from the closing of the Offering (the "Closing Date").
The net proceeds of the Offering will be used for existing operations and general working capital requirements. The net proceeds of the Flow-Through Offering will be used to support the Company's Tetepisca drilling program.
The Offerings are expected to close in tranches, with the first tranche to close as soon as possible subject to certain conditions including, but not limited to, the receipt of all necessary approvals, including the approval of the TSX Venture Exchange. The Units and Flow-Through Shares will be sold on a private placement basis to accredited investors pursuant to the "accredited investor" exemption or other available and agreed upon exemptions from prospectus requirements. The Units and Flow-Through Shares, including all underlying securities thereof, will have a hold period of four months and one day from the date of issue. No finders fee is payable on the Offerings.
This press release shall not constitute an offer to sell or the solicitation of an offer to buy, nor shall there be any sale of these securities in any jurisdiction in which such offer, solicitation or sale would be unlawful prior to registration or qualification under the securities laws of any such jurisdiction.
Focus Graphite also announces that at its annual and special meeting held on May 19, 2022, the shareholders approved an amendment to increase the number of options available under the stock option plan to 11,033,278.
About Focus Graphite Inc.
Focus Graphite Inc. is an advanced exploration and mining company with an objective of producing graphite concentrate at its wholly-owned Lac Knife flake graphite deposit located 27 km south of Fermont, Québec. In a second stage, Focus Graphite aims to meet Québec stakeholder interests of transformation within the province and to add shareholder value. Focus is evaluating the feasibility of producing value added graphite products including battery-grade spherical graphite.
Focus Graphite is a technology-oriented graphite mining development company with a vision for building long-term, sustainable shareholder value. Focus also holds a significant equity position in graphene applications developer Grafoid Inc.
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Contact:
Judith Mazvihwa-Maclean
CFO
613-581-4040
jmazvihwa@focusgraphite.com
Neither the TSX Venture Exchange nor its Regulation Services Provider (as that term is defined in the policies of the TSX Venture Exchange) accepts responsibility for the adequacy or accuracy of this release.
Forward Looking Information
This news release may contain certain forward-looking information and statements, including without limitation, the closing of the Offerings, statements pertaining to the use of proceeds, and the Company's ability to obtain necessary approvals from the TSX Venture Exchange. All statements included herein, other than statements of historical fact, are forward-looking information and such information involves various risks and uncertainties. There can be no assurance that such information will prove to be accurate, and actual results and future events could differ materially from those anticipated in such information. A description of assumptions used to develop such forward-looking information and a description of risk factors that may cause actual results to differ materially from forward-looking information can be found in Focus Graphite's disclosure documents on the SEDAR website at . The Company does not undertake to update any forward-looking information except in accordance with applicable securities laws.
SOURCE: Focus Graphite, Inc.
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オタワ、/ACCESSWIRE/2022年12月23日/Focus Graphite Inc.(トロント証券取引所株式コード:FMS)会社“または”黒鉛にフォーカスする“)今日、最大500,000単位の非仲介私募を完成させる予定だと発表しました”職場.職場“)、単位当たり0.40元(”発行価格“)当社に与えられた総収益総額は200,000元を超えない(”奉納する“)、および最大987,692株流通式で発行される普通株式(”流通株“)、1株当たり流通株0.65元(”直通発行価格“)当社に与えられた総収益総額は642,000元を超えない(”直通する 奉納するこの製品と一緒に引用すると製品とサービス").
各単位は普通株式で構成される(A)普通株)当社株式及び譲渡不可普通株引受権証(1部当たり引受権証、捜査命令この単位の一部として発行された1部当たりの株式承認証所持者は、普通株1株当たり0.65ドルの取引価格で普通株を買収する権利があり、12ヶ月間、自発販売が終了する(“締め切り").
今回発行された純収益は,既存業務と一般運営資金要求に用いられる。直通発売の純収益は、同社のTetepisca掘削計画を支援するために使用される。
発行はバッチで完了する見通しで、第1弾はトロント証券取引所創業ボードの承認を含むすべての必要な承認を含むが、これらの条件はいくつかの条件下でできるだけ早く完了する。“認可投資家”免除又はその他の既存及び同意免除募集定款の規定の免除に基づいて、単位及び流通株は私募方式で認可投資家に売却される。単位及び流通株は,そのすべての対象証券を含め,発行日から4か月零1日の保有期間がある。今回の発行は発見者費用を支払う必要がない。
本新聞稿は、売却要項を構成したり、購入要約を求めたりしてはならないし、いかなる司法管轄区でもこのような証券を売却してはならない。いずれの司法管区においても、そのような任意の司法管区の証券法に基づいて登録又は資格を取得する前に不法であるため、そのような要約、求め又は売却は、いかなる司法管轄区の証券法に基づいて登録又は取得される前に不法であるため、このような証券を売却することは、いかなる司法管轄区でも販売されてはならない。
分衆黒鉛はまた、2022年5月19日に開催された年次·特別会議で、株主が株式オプション計画下の利用可能オプション数を11,033,278個に増やす改正案を承認したと発表した。
フォックス黒鉛社について
Focus Graphite Inc.は先進的な探査と採鉱会社であり、フェルモントの南27キロに位置するQue´BECの全資本が所有するラテックスナイフ鱗片黒鉛鉱床で黒鉛精鉱を生産することを目標としている。第二段階では、フォックス黒鉛はQue´BEC利益関係者の省内転換の利益を満たし、株主価値を増加させることを目的としている。重点的に付加価値黒鉛製品の生産の実行可能性を評価することであり、電池級球形黒鉛を含む。
Focus Graphiteは技術志向の黒鉛採掘開発会社であり,長期的で持続可能な株主価値の創出に取り組んでいる。Focusはまたグラフェン応用開発者Grafoid Inc.の大量の株式を持っている。
フォックス黒鉛に関するもっと多くの情報は、アクセスしてください。
連絡先:
ジュディス·マズビワ·マクレーン
首席財務官
613-581-4040
メールボックス:jmazvihwa@fuusgraph ite.com
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前向き情報
本プレスリリースは、発行終了、収益使用に関する陳述、および会社がトロント証券取引所創業ボードの必要な承認を得る能力を含むが、これらに限定されないいくつかの前向き情報および陳述を含むことができる。歴史的事実に関する陳述を除いて、本文に含まれるすべての陳述は前向き情報であり、このような情報は様々なリスクと不確定性に関連する。これらの情報が正確であることが証明される保証はなく,実際の結果や未来のイベントはこれらの情報で予想されるものと大きく異なる可能性がある.このような前向き情報を開発するための仮説記述と、実際の結果が前向き情報と大きく異なる可能性があるリスク要因記述とは、SEDARサイト上のFocus Graphite開示ファイルで見つけることができる。適用された証券法に従っていない限り、会社はどんな展望的な情報も更新することを約束しない。
資料源:フォックス黒鉛有限公司
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