Over the past year, insiders sold US$1.2m worth of Rayonier Inc. (NYSE:RYN) stock at an average price of US$40.94 per share allowing them to get the most out of their money. The company's market valuation decreased by US$452m after the stock price dropped 8.6% over the past week, but insiders were spared from painful losses.
Although we don't think shareholders should simply follow insider transactions, logic dictates you should pay some attention to whether insiders are buying or selling shares.
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The Last 12 Months Of Insider Transactions At Rayonier
The Senior Vice President of Real Estate Development, Christopher Corr, made the biggest insider sale in the last 12 months. That single transaction was for US$739k worth of shares at a price of US$42.32 each. While we don't usually like to see insider selling, it's more concerning if the sales take place at a lower price. It's of some comfort that this sale was conducted at a price well above the current share price, which is US$32.77. So it may not shed much light on insider confidence at current levels.
In total, Rayonier insiders sold more than they bought over the last year. You can see a visual depiction of insider transactions (by companies and individuals) over the last 12 months, below. If you click on the chart, you can see all the individual transactions, including the share price, individual, and the date!
NYSE:RYN Insider Trading Volume September 19th 2022
If you like to buy stocks that insiders are buying, rather than selling, then you might just love this free list of companies. (Hint: insiders have been buying them).
Rayonier Insiders Are Selling The Stock
Over the last three months, we've seen significant insider selling at Rayonier. In total, Senior VP & CFO Mark McHugh dumped US$285k worth of shares in that time, and we didn't record any purchases whatsoever. This may suggest that some insiders think that the shares are not cheap.
Does Rayonier Boast High Insider Ownership?
Looking at the total insider shareholdings in a company can help to inform your view of whether they are well aligned with common shareholders. Usually, the higher the insider ownership, the more likely it is that insiders will be incentivised to build the company for the long term. Rayonier insiders own about US$28m worth of shares. That equates to 0.6% of the company. This level of insider ownership is good but just short of being particularly stand-out. It certainly does suggest a reasonable degree of alignment.
What Might The Insider Transactions At Rayonier Tell Us?
An insider sold stock recently, but they haven't been buying. And our longer term analysis of insider transactions didn't bring confidence, either. But it is good to see that Rayonier is growing earnings. Insiders own shares, but we're still pretty cautious, given the history of sales. We'd practice some caution before buying! So while it's helpful to know what insiders are doing in terms of buying or selling, it's also helpful to know the risks that a particular company is facing. Our analysis shows 5 warning signs for Rayonier (1 is concerning!) and we strongly recommend you look at these before investing.
But note: Rayonier may not be the best stock to buy. So take a peek at this free list of interesting companies with high ROE and low debt.
For the purposes of this article, insiders are those individuals who report their transactions to the relevant regulatory body. We currently account for open market transactions and private dispositions, but not derivative transactions.
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This article by Simply Wall St is general in nature. We provide commentary based on historical data and analyst forecasts only using an unbiased methodology and our articles are not intended to be financial advice. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. We aim to bring you long-term focused analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material. Simply Wall St has no position in any stocks mentioned.
過去1年間で内部関係者は120万ドルのレイニエInc.(ニューヨーク証券取引所株式コード:RYN)株式の平均価格は1株40.94ドルで、自分の資金を最大限に利用できるようにしている。過去1週間で株価が8.6%下落した後、同社の時価は4.52億ドル減少したが、内部関係者は苦痛の損失を受けなかった
株主が簡単にインサイダー取引を追跡すべきだとは思いませんが、論理的には、内部の人が株を購入しているのか、株を売っているのかに注目すべきです
Rayonierの最新分析を見てください
レイニエ最近12ヶ月のインサイダー取引
不動産開発会社のクリストファー·コール上級副社長は過去12カ月間で最大規模のインサイダー取引を行った。この取引は1株42.32ドルで73.9万ドルの株を購入した。私たちは一般的に裏話を見るのが好きではありませんが、もっと安い価格で販売すれば、人々はもっと心配しています。喜ばしいことに、今回の販売価格は現在の32.77ドルの株価をはるかに上回っている。したがって、現在のレベルでは、これは内部の人々の自信をあまり理解させないかもしれない
全体的に言えば、Rayonier内部者が昨年売った株は購入した株よりも多かった。過去12ヶ月間(会社や個人による)インサイダー取引の直感的な記述を以下に見ることができます。グラフをクリックすると、株価、個人、日付を含むすべての個人取引を見ることができます
ニューヨーク証券取引所:Ryn Insider取引量2022年9月19日
もし売りではなく内部の人が買っている株を買うのが好きなら、これが好きかもしれません無料です会社のリストです。(ヒント:内部の人はこれらの株を購入しています)
レイニエ内部の人々が株を投げ売りしている
この3ヶ月間、私たちはRayonierの多くのインサイダー販売を見た。その間、上級副総裁兼最高財務責任者のマーク·マクヒューは合計2.85億ドルの株を投げ売りしたが、私たちは何の購入も記録していなかった。これは一部の内部関係者たちがこの株が安くないと思っていることを見せてくれるかもしれない
レオニールは高い内部者の持株比率を持っていますか
ある会社の内部所有者の持株総数を見ると、普通株主とうまく結合しているかどうかを知ることができます。通常、内部人の持株が高ければ高いほど、内部人がインセンティブを受け、長期的な会社を設立する可能性がある。Rayonier内部の人々は約2800万ドルの株を持っている。これは同社の株式の0.6%に相当する。このような内部人の持株水準は良いが、まだ十分に突出していない。これはもちろん合理的な一貫性を見せてくれる
Rayonierのインサイダー取引は私たちに何を教えてくれるかもしれない
ある内部の人が最近株を売ったが、彼らはずっと買わなかった。私たちはまたインサイダー取引の長期的な分析に自信を持っていない。しかしRayonierの収益が増加しているのを見るのは良いことだ。内部の人たちは株を持っているが、販売の歴史を考慮すると、私たちはまだかなり慎重だ。私たちは購入する前に慎重な接近を練習するつもりだ!そのため、内部の人が購入や売却の面で何をしているのかを知るのに役立つが、特定の会社が直面しているリスクを知るのにも役立つ。私たちの分析によるとレイニエの5つの警告信号(1は!)について私たちはあなたが投資する前にこれらを見ることを強く提案します
しかし注意してくださいレイニエは最も買う価値のある株ではないかもしれないそれは.これを見てみましょう無料です高純資産収益率と低負債の面白い会社リスト
本文で言えば、内部人は関連規制機関にその取引を報告する個人を指す。私たちは現在公開市場取引と個人的な処理を担当しているが、派生商品取引は含まれていない。
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本稿ではSimply Wall St.によって作成され,包括的である私たちは歴史データとアナリスト予測に基づくコメントを偏りのない方法で提供するだけで、私たちの文章は財務アドバイスとしてのつもりはありません。それは株を売買する提案にもなりませんし、あなたの目標やあなたの財務状況も考慮していません。私たちの目標はあなたにファンダメンタルデータによって駆動される長期的な重点分析をもたらすことです。私たちの分析は最新の価格に敏感な会社の公告や定性材料を考慮しないかもしれないことに注意してください。Simply Wall St.上記のいずれの株に対しても在庫を持っていない.