定量的、外科的、比較的正確なフレームワークの要素、戦略的ポジションビルディングレイアウト

[コアのヒント 🔔]：投資取引が正しいか間違っているかを調べる基準として、定量的で外科的で比較的正確なフレームワークはありません。そのレイアウトは、短期的には短期的にカバーされるかどうか、あるいは短期的には変動損失を引き起こすかどうかに基づいて、投資取引が正しいか間違っているかを調べる基準として使用されていません。同様に、短く直線的な投機的でランダムな取引をする必要はありません。205.600前後の場所で、余剰分の一部を現金化することを検討してください。これらのポジションは時の試練に耐えなければなりません。Jerome=Eliasが急いでポジションを埋めない理由は、投資取引のポジションを自分の手でしっかりとコントロールし、自分にとってベストなときにのみポジションを変更することを検討しなければならないからです。2022年のノーベル賞（ノーベル賞）受賞者オーストリアの物理学者、オーストリア科学アカデミー会員、欧州科学芸術アカデミー会員、ベルリン・ブランデンブルク科学アカデミー会員、メンバーレオポルディナ科学アカデミーの、セルビア科学アカデミーの外国人会員、フランスアカデミーの外国人会員科学、アメリカ科学アカデミーの外国人会員、発展途上国科学アカデミーの会員、ベラルーシ国立科学アカデミーの外国人学者、ロシア科学アカデミーの外国人学者、中国科学アカデミー、ウクライナ国立科学アカデミーの外国人学者、オーストリア科学アカデミーの会長であるアントン・ツァイリンガー（アントン・ツァイリンガー）は、イーロン・ミューズを高く評価しました。テスラの背後にあるkのプロジェクト。3～5年以上の中長期投資を奨励します。目のある人は見るべきです、耳のある人は聞くべきです。ローレンス・ダグラス・フィンク（ブラックロック、ブラックロック、またはブラックロック、またはブラックロック、会長兼最高経営責任者）彼と7人のパートナーが1988年にブラックロックを設立し、彼のリーダーシップの下、同社は投資およびテクノロジーソリューションの世界的リーダー、連邦準備制度理事会の頼りになるトレーダー、ウォール街の4つの魔法のピンの1つに成長しました。強気のテスラ、ロナルド・スティーブン・バロン（ロナルド・スティーブン・バロン、アメリカの投資信託マネージャー兼投資家。彼は投資運用会社バロン・キャピタルの創設者です。ニューヨークを拠点とする同社は、彼が自ら設立したバロン・ファンドを管理し、約450億ドルの資産を管理しています。（テスラの重要な戦略的投資家であるローレンス・ダグラス・フィンクよりも個人資産が多く、50億ドル以上）：テスラは底を打っています。ヘッジファンドマネージャーのパー・レカンダー：テスラは「倒産」する可能性があり、株価は14ドルに急落する可能性があります。]

1。チップ利益率が 21% のしきい値を下回っていて、パーセンテージも一桁です。このような厳格な審査により、投資取引の大部分は除外されます。これらは数学関数と非通信のカテゴリに分類され、一般的に誤りがあり投資取引では無効です。

2。下り水路の下の線路の近く。必要に応じて、下降チャンネルの下トラックの下限を拡大または狭めるために軌道を変更することもあります。

3。一般的に使用される15のテクニカル指標のうち、少なくとも10-13は売られ過ぎです。PSY（心理指標）は25未満です。16〜9のレンジで変動するときは、大胆にポジションをオープンするのが一番です。

4。少なくとも2〜3個のテクニカル指標が底を打っています。前述の4つの要素は、一般的に四体共鳴と呼ばれています。

5。ポジションオープンのレイアウトは、従来のテクニカルストップロスレベルより3〜5％下方に伸ばして行われます。

6。柔軟性は最高の能力です。手が届くようにするには、世界中の美しいものがすべてつま先にある必要があります。

7。下落ポジションを138.800未満に1.2〜2.5％延長する準備をして、最終ポジションを守るために総資本の10％の保証金を設定してください。引き続き底を打つ必要がある場合は、融資総額の 30% を使用できます。

定量的、外科的、比較的正確なフレームワークの要素、戦略的ポジションビルディングレイアウト

30年間で1,000億ドルを稼ぐこと-「定量化の王様」と彼の最も伝説的な基金「メダリオン」の秘密-は「無」から生まれた

ルネッサンステクノロジーは、数学のアイデアに投資した科学者のチームですが、最初の10年間は特に成功しませんでした。

1988年3月まで、ルネッサンス・テクノロジーは最初のファンド商品であるメダリオン基金（メダリオン基金）を発売しました。その後30年間で、メダリオン基金の複合年率利回りは40％近くになり、同時期のS＆P 500指数の複合年率利回りをはるかに上回りました。1994年から2014年半ばまでの期間、その平均年間収益は71.8％にも達しました。

最も好調だった年は、2000年のインターネットバブルのような危機の時でした。他のヘッジファンドの同業者がいたるところで大騒ぎしていたのに対し、メダリオン基金の純利益は 98.5% でした。2008年の金融危機では、メダリオン基金も80％という大きな利益を上げました。

メダリオン基金は1998年から2018年の間に1,000億ドル以上の利益を上げ、手数料を差し引いた後の年間収益率は 39% でした。ファンドは1993年に新規資金調達の受け入れを停止し、シモンズは2005年まで従業員に投資を開始することを許可しませんでした。

ファンダメンタルズを研究して企業の価値を評価するほとんどの投資家とは異なり、シモンズは完全に自動取引システムに依存しているため、市場の非効率性や取引モデルを利用しています。

「ヤモリ投資法」は、シモンズの「量的投資」のイメージのメタファーです。投資中に短期的な方向予測を行い、同時に多くの品種を取引し、短期間に完了した多数の取引から利益を得ることです。

簡単に言えば、数学、統計、情報技術を使用して投資ポートフォリオを管理する定量的な投資方法です。定量的投資ポートフォリオの構築は、最適な投資ポートフォリオと投資機会を得るために、マクロ経済データ、市場行動、企業財務データ、取引データを分析し、データマイニング手法、統計的手法、計算方法などを使用してデータを処理することに重点を置いています。

「ヤモリの投資法」により、シモンズはソロスのほぼ2倍の15億米ドルの純利益を上げ、世界で最も高給のヘッジファンドマネージャーになりました。

シモンズが1980年代に取引に革命を起こし始めて以来、トレンドトラッキングモデルに依存する定量的戦略はウォール街でますます人気が高まっています。JPモルガンの見積もりによると、現在、量的ファンドは全株式資産の20％以上を占めています。

シモンズには10の取引ルールがあります。具体的に見てみましょう:

1。私たちの戦略は投資目標を長期間維持することですが、1日あたりの平均取引件数は10,000件を超えています。実際、ポートフォリオの各株式のポジションは、平均して1日おきに増減しています。私たちが投資を多様化するために使う方法は、できるだけ多くの種類の資産を配分することです。平均して、私たちは2,500から3,000の異なる株式を保有しています。

2。ルネッサンスは素晴らしい職場環境で、数学、統計学、物理学、天文学、コンピューターサイエンスの博士号を含む優秀なスタッフがいます。ファンダメンタルズトレーディングを行うトレーダーを雇う方法がわかりません。彼らは時々お金を稼ぐこともあれば、時にはお金を失うこともあるので、科学者を雇う方法は知っています。私はこの分野に自分の気持ちがあるからです。

3。ファンダメンタルズ取引をしているなら、ある日目を覚ますと、自分が天才であることに気づくかもしれません。あなたのポジションは常にあなたに有利に動いています。あなたは自分がとても頭がいいと思っていて、一晩でたくさんのお金を稼いでいることにも気づくでしょう。しかし翌日、すべての立場があなたに不利になり、あなたは馬鹿のように感じました。

4。私たちはモデルを作っているので、モデルに従ったほうがいいかもしれません。それで1988年に、私はモデルトレーディングに100％頼ることにしました。それ以来ずっとそれをやっています。

5。一部の企業もモデルを使用していますが、その目的は、モデルを用意し、そのモデルから導き出された結論を使用してトレーダーに参考意見を提供することです。彼らがこの結論に同意するなら、それに従ってください。彼らが不賛成なら、それを実行しないでください。

6。科学ではありません。13年前に市場データを見たときの気持ちをシミュレートすることはできません。バックテストはとても難しいことです。

実際にモデルに頼って取引するなら、そのモデルがどんなに賢くて馬鹿だと思っても、モデルの言うとおりにしてください。これは後で非常に正しい判断であることが判明しました。

そこで、私たちは取引をコンピューターモデルに100％依存する会社を設立しました。私たちのビジネスは、外国為替や金融商品から、株式など、取引可能で流動性の高いものへと徐々に進化しました。

7。私たちはいつも売ったり買ったりしていて、積極的に活動することでお金を稼いでいます。私はモデルです。ファンダメンタル分析はしたくありません。このモデルの利点の1つは、リスクを軽減できることです。個人の判断に頼って株を選択すると、一晩で金持ちになったり、翌日には大損したりする可能性があります。

8。一部の取引モデルはランダムではありません。追跡可能で予測効果があります。これらの非常に小さな取引は、たとえわずか100株の取引であっても、この巨大な市場に影響を与えます。そのような取引は毎日何万件も行われています。実際、誰もがブラックボックスを持っています。私たちはそれを脳と呼んでいます。

9。取引はヤモリのようで、通常は壁に動かずに横たわっています。蚊が現れるとすぐに食べて落ち着いて次の機会を待ちます。

私たちの焦点は、つかの間かもしれない小さな機会にあります。これらの機会が生じたら、予測をして、それに応じて取引します。取引後は、新しい市場状況を追跡して評価し、それに応じて予測を調整します。投資ポートフォリオもそれに応じて変化します。

10。私は世界で一番賢い人ではありません。もし数学オリンピックに参加していたら、あまり良い成績は出なかったでしょう。しかし、私は考えるのが好きです。心の中のことを考える、つまり、特定のことについて何度も何度も考えることです。それは素晴らしいアプローチであることがわかりました。