マレーシア銀行の投資銀行の研究: 電力リスクが浮上した杨忠礼、評価を「守り」続ける

杨忠礼電力については $YTLPOWR(6742.MY)$利益の見通しは明るいものの、マレーシア銀行の投資銀行のアナリストは、既にリスクが浮上していると判断しています。

しかし、現在のコール市況下では、評価を下げることはまだ早すぎるとアナリストは判断しています。そのため、「守り」評価を維持しています。

アナリストは、杨忠礼がシンガポールのSeraya発電所でピーク利益を出すことを期待しています。

シンガポールは4月末に2基の「クイックスタート」発電機を建設し、100 MWの総容量で、2025年第2四半期に稼働する予定です。

「2027年末までに、約2.2ギガワットの新しい電力が運用され、現在の卸売電力供給量の30％に相当する」とのことです。

ただし、英国のインフレが徐々に鈍化するにつれて、Wessexは私たちの予想よりも早く利益を回復する可能性があります。

したがって、今後の会計年度（今、明、後）の正味利益の予測をそれぞれ8％、20％、22％上方修正し、目標株価を5.40マレーシアリンギットに引き上げることにしました。

データセンタービジネスについて、第1ステージのデータセンターは2024年下半期に稼働する予定ですが、データセンターは収支が平衡するまでに通常2〜3年かかります。

したがって、陽忠礼エネルギーが最新のエヌビディアAIチップを採用することを計画していることから広く注目を集めているものの、アナリストは企業が現金化の課題に直面すると予想しています。