4月28日，格林美获国信证券增持评级，近一个月格林美获得2份研报关注。
研报预计公司2024-2026年归母净利润为12.25/16.35/20.03亿元，同比+31%/34%/23%。研报认为，公司三元前驱体出货量快速增长，全球领先地位稳固。2023年公司三元前驱体销量为18.03万吨、同比+18%；毛利率为14.61%、同比-3.44pct。2023年公司8系及以上高镍前驱体等高端产品出货量为13.71万吨，占总出货量76%以上，高镍产品出货量位居全球第一。2024Q1公司三元前驱体出货量达到5.1万吨、同比+114%、维持快速发展态势。公司镍项目2023年开始陆续投产，有望贡献持续利润。2023年公司出货2.71万吨金属镍，超产率30%以上、镍钴锰回收率达到95%以上。2024Q1公司印尼镍项目出货1.05万吨金属，实现超产30%。在青美邦一期项目稳定生产以及二期项目陆续落地的推动下，2024年公司有望出货超过6万吨金属镍。“以旧换新”政策推出，有望助推公司废弃资源综合利用业务快速发展。
风险提示：金属价格大幅波动；行业竞争加剧风险；电动车销量不及预期。
4月28日，格林美獲國信證券增持評級，近一個月格林美獲得2份研報關注。
研報預計公司2024-2026年歸母淨利潤爲12.25/16.35/20.03億元，同比+31%/34%/23%。研報認爲，公司三元前驅體出貨量快速增長，全球領先地位穩固。2023年公司三元前驅體銷量爲18.03萬噸、同比+18%；毛利率爲14.61%、同比-3.44pct。2023年公司8系及以上高鎳前驅體等高端產品出貨量爲13.71萬噸，佔總出貨量76%以上，高鎳產品出貨量位居全球第一。2024Q1公司三元前驅體出貨量達到5.1萬噸、同比+114%、維持快速發展態勢。公司鎳項目2023年開始陸續投產，有望貢獻持續利潤。2023年公司出貨2.71萬噸金屬鎳，超產率30%以上、鎳鈷錳回收率達到95%以上。2024Q1公司印尼鎳項目出貨1.05萬噸金屬，實現超產30%。在青美邦一期項目穩定生產以及二期項目陸續落地的推動下，2024年公司有望出貨超過6萬噸金屬鎳。“以舊換新”政策推出，有望助推公司廢棄資源綜合利用業務快速發展。
風險提示：金屬價格大幅波動；行業競爭加劇風險；電動車銷量不及預期。
使用瀏覽器的分享功能，分享給你的好友吧