智通財經APP瞭解到，一些聞名全球的對沖基金對中國的職業學校和一家水力發電企業大加讚揚，標誌著這些頂級對沖基金開始押注中國股票。Oasis Management Co.和Tybourne Capital Management等知名對沖基金公司的創始人近日在Sohn 香港投資者領袖會議(Sohn Hong Kong Investment Leaders Conference)自2019年以來的首次面對面活動中發表了重要講話。
對沖基金對於中國股市的密切關注態度，與去年的Sohn 香港會議中對於中國股市的輕描淡寫形成了鮮明對比。今年會議的另一個主題是——針對韓國、日本和印度公司股票的公司治理投資理念盛行。
以下是今年演講的重點摘要:
中國職業教育股
Oasis Management Co.的創始人兼首席投資官賽斯•費舍爾(Seth Fischer)表示，有關中國投資的擔憂情緒被誇大了，尤其是在教育領域，仍留下了一些投資機遇。
他表示，他發現了高等教育和職業學校領域的相關機遇，因為這些機構培養的熟練勞動力將成為經濟的支柱，並且相對而言，這些機構沒有受到監管部門帶來的壓力。費舍爾強調道，中國職業學校的估值極低，且符合政府政策，對中國經濟發揮著重要作用。
還有更多的中國股票被cue到
在一些新興對沖基金經理參加的Next Wave會議上，中國股票是其中一個重要的主題。
Overlook Investments Group的創始人Richard H. Lawrence Jr.為投資者購買中國國有的企業中國長江電力(600900.SH)的股票提供了強有力理由，該公司運營著包括三峽大壩在內的水電設施。他之所以選擇這家公司，是因為它專注於可再生能源。
他表示，長江電力的業務以其良好的公司治理、穩定的模式和良好的利潤率而脫穎而出。他強調道，未來60年，它將成為中國的主要發電資產。Lawrence表示，該公司是“中國氣候變化的藍籌股”。“在全球範圍內，沒有什麼能與之相提並論。”
2010年以來，長江電力跑贏上證綜指
來自Stillpoint Investments的Eric Wong強調來自上海的老百姓(603883.SH)值得買入;來自Epimelis Capital 的Sun Fei 則建議做多比亞迪(002594.SZ)在中國大陸市場的股票。來自Expects Capital 的May Yu特別提到了華潤啤酒(00291)，尤其是該公司提供優質酒類的能力。
來自Triata Capital的首席投資官Sean Ho表示青睞快手(01024)，他強調道，在視頻、電子商務和廣告業務的推動之下，該股股價在三年內至少有90%的漲幅。
聚焦公司治理
總部位於韓國首爾的對沖基金Quad Investment Management的Jay Shin談到了韓國企業Hy-Lok Corp，以及他的基金如何推動這家韓國公司的變革。他表示，韓國家族企業正在經歷繼承和公司治理的問題。他的基金持有Hy-Lok約5%的股份，剛剛開始要求該公司更好地為少數股東服務。
Masahiko Yamaguchi, MY.Alpha創始人，表示認可了印度Fortis Healthcare Ltd.的股票。他表示，目前的管理層已經升級，印度對醫療保健的長期需求使Fortis成為一個有吸引力的看漲賭注。
Masahiko Yamaguchi還表示:“這是一項偉大的資產，但它被嚴重低估了。”他還補充表示，他預計該股將上漲40%至60%。
Kaname Capital聯合創始人Toby Rodes表示，他認為日本醫療設備製造商Fukuda Denshi Co具有投資價值，儘管該公司存在治理問題。主要投資日本小盤股的Kaname Capital正在推動日本的股東權益行動。
一家越南零售商被提及
總部位於新加坡的Arisaig Partners的聯合首席執行官Gordon Yeo選擇了越南零售商Mobile World Investment Corp。
他表示，Mobile World正在向食品雜貨業務擴張，這在越南很熱門。他表示，越南家庭非常重視新鮮農產品，他們每天會購物至少兩次。
Gordon Yeo承認，儘管製造業規模縮減損害了越南的投資吸引力。但他表示，他看好位於越南的Mobile World，因為它採取了提高盈利能力的措施，為經濟復甦的到來做好了充足準備。
一家聚焦於銅金屬的公司獲青睞
總部位於雪梨的對沖基金Terra Capital的Jeremy Bond提出投資NGEx Minerals Ltd.。這家擁有13年曆史的投資管理公司經營著一隻自然資源基金和一隻綠色金屬基金。
據悉，總部位於加拿大溫哥華的NGEx專注於在智利和阿根廷的銅礦和金礦勘探專案。NGEx Minerals擁有位於智利的大型Los Helados銅金礦，以及阿根廷的其他早期專案資產。他說，脫碳趨勢將推動市場對銅等大宗商品的需求。
Tybourne Capital Management的Eashwar Krishnan表示，他看好日本半導體設備製造商Disco Corp.。他預計，到2027年，該公司與碳化矽相關的銷售額可能會增長近四倍。Disco是矽片切割、研磨和切塊工具的主要製造商，並開發了可加工碳化矽的齒輪。
他表示，由於碳化矽具有更高的耐用性、導熱性和熔點，未來五年，預計汽車行業中使用的碳化矽市場預計將以39%的復合年增長率加速增長。
Krishnan為該公司設定的三年內股價目標為3.5萬日元，而目前該公司股價僅僅為17760日元。