Regular readers will know that we love our dividends at Simply Wall St, which is why it's exciting to see Eagle Nice (International) Holdings Limited (HKG:2368) is about to trade ex-dividend in the next four days. The ex-dividend date is one business day before a company's record date, which is the date on which the company determines which shareholders are entitled to receive a dividend. The ex-dividend date is important as the process of settlement involves two full business days. So if you miss that date, you would not show up on the company's books on the record date. In other words, investors can purchase Eagle Nice (International) Holdings' shares before the 5th of December in order to be eligible for the dividend, which will be paid on the 22nd of December.
The company's upcoming dividend is HK$0.30 a share, following on from the last 12 months, when the company distributed a total of HK$0.36 per share to shareholders. Based on the last year's worth of payments, Eagle Nice (International) Holdings has a trailing yield of 8.0% on the current stock price of HK$4.5. Dividends are a major contributor to investment returns for long term holders, but only if the dividend continues to be paid. As a result, readers should always check whether Eagle Nice (International) Holdings has been able to grow its dividends, or if the dividend might be cut.
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If a company pays out more in dividends than it earned, then the dividend might become unsustainable - hardly an ideal situation. Eagle Nice (International) Holdings paid out more than half (68%) of its earnings last year, which is a regular payout ratio for most companies. Yet cash flow is typically more important than profit for assessing dividend sustainability, so we should always check if the company generated enough cash to afford its dividend. It paid out an unsustainably high 350% of its free cash flow as dividends over the past 12 months, which is worrying. Unless there were something in the business we're not grasping, this could signal a risk that the dividend may have to be cut in the future.
While Eagle Nice (International) Holdings's dividends were covered by the company's reported profits, cash is somewhat more important, so it's not great to see that the company didn't generate enough cash to pay its dividend. Were this to happen repeatedly, this would be a risk to Eagle Nice (International) Holdings's ability to maintain its dividend.
Click here to see how much of its profit Eagle Nice (International) Holdings paid out over the last 12 months.
SEHK:2368 Historic Dividend November 30th 2022
Have Earnings And Dividends Been Growing?
Companies with consistently growing earnings per share generally make the best dividend stocks, as they usually find it easier to grow dividends per share. If business enters a downturn and the dividend is cut, the company could see its value fall precipitously. Fortunately for readers, Eagle Nice (International) Holdings's earnings per share have been growing at 16% a year for the past five years. Earnings have been growing at a decent rate, but we're concerned dividend payments consumed most of the company's cash flow over the past year.
The main way most investors will assess a company's dividend prospects is by checking the historical rate of dividend growth. In the past 10 years, Eagle Nice (International) Holdings has increased its dividend at approximately 9.9% a year on average. It's encouraging to see the company lifting dividends while earnings are growing, suggesting at least some corporate interest in rewarding shareholders.
Final Takeaway
Has Eagle Nice (International) Holdings got what it takes to maintain its dividend payments? It's good to see that earnings per share are growing and that the company's payout ratio is within a normal range for most businesses. However we're somewhat concerned that it paid out 350% of its cashflow, which is uncomfortably high. All things considered, we are not particularly enthused about Eagle Nice (International) Holdings from a dividend perspective.
If you want to look further into Eagle Nice (International) Holdings, it's worth knowing the risks this business faces. Every company has risks, and we've spotted 1 warning sign for Eagle Nice (International) Holdings you should know about.
If you're in the market for strong dividend payers, we recommend checking our selection of top dividend stocks.
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This article by Simply Wall St is general in nature. We provide commentary based on historical data and analyst forecasts only using an unbiased methodology and our articles are not intended to be financial advice. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. We aim to bring you long-term focused analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material. Simply Wall St has no position in any stocks mentioned.
常連の読者は、私たちがSimply Wall Stの配当を気に入っていることを知っているでしょう。だからこそ、見るのがわくわくします。 イーグルナイス（インターナショナル）ホールディングスリミテッド (HKG: 2368) は、今後 4 日以内に配当落ち取引を行う予定です。配当落ち日は、会社の基準日（どの株主に配当を受ける権利があるかを会社が決定する日）の1営業日前です。決済には丸2営業日かかるため、配当落ち日は重要です。そのため、その日付を逃した場合、基準日に会社の帳簿に載ることはありません。言い換えれば、投資家は12月5日までにイーグルナイス（インターナショナル）ホールディングスの株式を購入して、12月22日に支払われる配当の対象となることができます。
同社の今後の配当金は、過去12か月間に1株あたり合計0.36香港ドルを株主に分配したことに続き、1株あたり0.30香港ドルです。昨年の支払い額に基づくと、イーグルナイス（インターナショナル）ホールディングスの現在の株価4.5香港ドルのトレーリング利回りは 8.0% です。配当は長期保有者の投資収益に大きく貢献しますが、それは配当金が引き続き支払われる場合に限られます。そのため、読者はイーグルナイス（インターナショナル）ホールディングスが配当を増やすことができたかどうか、または配当が削減される可能性があるかどうかを常に確認する必要があります。
イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスの最新の分析をご覧ください
企業が稼いだ金額よりも多くの配当を支払うと、その配当は持続不可能になり、理想的な状況とは言えません。イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスは昨年、収益の半分以上（68％）を支払いました。これはほとんどの企業にとって通常の配当性向です。しかし、配当の持続可能性を評価するには、通常、利益よりもキャッシュフローの方が重要であるため、会社が配当を支払うのに十分な現金を生み出しているかどうかを常に確認する必要があります。過去12か月間、フリーキャッシュフローの350％を持続不可能なほど高い配当として支払いました。これは心配です。事業に把握していないものがない限り、これは将来配当を削減しなければならないリスクを示している可能性があります。
イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスの配当金は、同社が報告した利益で賄われていましたが、現金がいくらか重要であるため、同社が配当を支払うのに十分な現金を生み出していないのは良くありません。これが繰り返し発生した場合、イーグル・ナイス（インターナショナル）・ホールディングスの配当を維持する能力が損なわれることになります。
イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスが過去12か月間に支払った利益の額を確認するには、ここをクリックしてください。
スウェーデンクローナ:2368 2022年11月30日の過去の配当
収益と配当は増加していますか？
1株当たり利益が一貫して増加している企業は、通常、1株当たりの配当を増やす方が簡単であるため、最高の配当株を作っています。事業が不況に陥り、配当が削減された場合、会社の価値は急激に下落する可能性があります。読者にとって幸いなことに、イーグルナイス（インターナショナル）ホールディングスの1株当たり利益は、過去5年間で年間16％の成長を遂げています。収益はまともな速度で増加していますが、過去1年間、配当金の支払いが会社のキャッシュフローの大部分を消費していたことが懸念されます。
ほとんどの投資家が企業の配当見通しを評価する主な方法は、過去の配当成長率を確認することです。過去10年間で、イーグルナイス（インターナショナル）ホールディングスは配当を年間平均約9.9％増やしました。収益が伸びている間に会社が配当を引き上げているのを見るのは心強いことであり、株主に報いることに少なくともある程度の企業の関心があることを示唆しています。
ファイナル・テイクアウト
イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスは、配当金の支払いを維持するために必要なものを手に入れていますか？1株当たり利益が伸びており、会社の配当性向がほとんどの企業にとって通常の範囲内であることは良いことです。ただし、キャッシュフローの350％を支払ったことはやや心配です。これは不快なほど高い金額です。すべてを考慮すると、配当の観点から、イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスに特に熱心なわけではありません。
イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスをさらに詳しく調べたい場合は、この事業が直面しているリスクを知っておく価値があります。すべての企業にはリスクがあり、私たちはそれを発見しました イーグル・ナイス（インターナショナル）ホールディングスの警告サイン1つ 知っておいた方がいいよ
配当金支払能力の高い企業をお探しの場合は、こちらをお勧めします 上位配当株のセレクションをチェックしています。
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