资本的大规模轮换可能导致混合的市场信号

SpyderCall 参与了话题 · 2023/01/22 11:40

介绍

上周的混合市场显示出投资者在板块之间轮换资金的迹象。科技似乎正在卷土重来，至少是暂时的。中国重新开放的贸易仍在全面生效，但是第一次初步调整将在何时以及多大？大宗商品似乎正在加入中国贸易。从技术上讲，美国股市仍看好长期看跌和短期看涨。在本周初看到了上周的大幅抛售，随后在周五出现了大规模的绿色日子之后，我对本周的表现持怀疑态度。在一些经济数据或收益报告发布改变这一观念之前，我倾向于看涨。最后，脆弱的加密市场也处于反弹模式。这次涨势有支撑吗？还是加密货币的涨势会很快逐渐减弱？

市场显示出资本周转的迹象

上周市场涨跌互现。短期国债收益率和美元指数本周收盘下跌 $SPDR S&P 500 ETF(SPY.US)$ 而投资者仍在出售长期国债。这个 $SPDR Dow Jones Industrial Average Trust(DIA.US)$ 本周以亏损结束，而 $Invesco QQQ Trust(QQQ.US)$ 本周以绿色结束。这可能表明市场完全犹豫不决，也可能是投资者资本正在流向表现不佳的市场的迹象。这发生在去年的熊市涨势期间。这表明趋势可能会在2023年发生变化。投资者可能会认为目前科技股有更大的折扣，而且由于预计美联储将放缓加息，那么科技股今年可能会有一些合法的上行空间。因此，投资者正在相应地转移资金。

当市场动态发生变化或市场趋势发生变化时，通常你会看到表现不佳的人成为跑赢大盘。这发生在去年1月，当时投资者涌向道琼斯的价值股，并从纳斯达克的科技领域撤资。这种轮换是由美联储的加息制度造成的。这种资本的轮换最终将流回科技领域。这种情况在过去发生过好几次。与去年的熊市反弹类似，这种轮换发生在上周，如下图所示。科技行业和以科技为主的通信行业的表现要好于所有其他行业的总和。为了让科技公司今年真正跑赢大盘，美联储必须停止加息。

$Communication Services Select Sector Index(.SIXC.US)$ $Technology Select Sector Index(.SIXT.US)$ $Energy Select Sector Index(.SIXE.US)$ $Consumer Discretionary Select Sector Index(.SIXY.US)$ $Materials Select Sector Index(.SIXB.US)$ $Health Select Sector Index(.SIXV.US)$ $Real Estate Select Sector Index(.SIXRE.US)$ $Financial Select Sector Index(.SIXM.US)$ $Consumer Staples Select Sector Index(.SIXR.US)$ $Utilities Select Sector Index(.SIXU.US)$ $Industrials Select Sector Index(.SIXI.US)$

$Dow Jones U.S. Defense Index(.DJUSDN.US)$ $Dow Jones U.S. Aerospace & Defense Index(.DJUSAE.US)$ $Dow Jones U.S. Aerospace Index(.DJUSAS.US)$

我确实想简短地指出，上周有大量资金从军工/国防部门流出。当俄罗斯军队开始在乌克兰边境集结部队时，投资者开始将资金转移到战时表现良好的行业。你可以在正上方的图片中看到这些区域。当俄罗斯战争有了某种解决办法并且战斗结束时，你可以确信，投资者会将资金从这些行业的股票中转移出来，转回科技等其他投资。你甚至可能会找到一些不错的空头机会。

中国重新开放贸易仍在全面生效

在过去的几个月中，中国股市一直在上涨，似乎没有任何放缓的迹象。涨势非常过热，需要降温。但是，由于中国股市持续上涨，目前还没有降温的迹象。此时看来你几乎可以买任何中国东西，而且几乎可以保证收益。还要注意，由于中国需求的回归，许多工业大宗商品正在得到提振。目前，波段交易一些大宗商品股票可能会带来一些不错的收益。

你应该注意的一件事是重大涨势可能出现的修正。在大幅上涨之后通常会出现大幅修正。中国股票持有许多大笔利润。许多投资者都持有巨额收益，因此首次的初始获利回吐可能会很大。就我个人而言，在中国股市首次调整期间，我不会害怕任何多头头寸。我相信这将是一个很好的逢低买入机会，因为我认为这次涨势还远未结束。

$Direxion Daily CSI China Internet Index Bull 2x Shares ETF(CWEB.US)$ $China Alphadex First Trust(FCA.US)$ $Wisdomtree China Ex-State-Owned Enterprises Fund(CXSE.US)$ $S&P Asia 50 Index Ishares(AIA.US)$ $KRANESHARES SSE STAR MARKET 50 INDEX ETF(KSTR.US)$ $RAYLIANT QUANTAMENTAL CHINA EQUITY ETF(RAYC.US)$ $iShares China Large-Cap ETF(FXI.US)$ $Xtrackers Harvest CSI 300 China A-Shares ETF(ASHR.US)$ $Franklin Templeton Etf Tr Ftse China Etf(FLCH.US)$ $db X-trackers Harvest CSI 500 China A-Shares Small Cap Fund(ASHS.US)$ $iShares MSCI China ETF(MCHI.US)$ $KraneShares CSI China Internet ETF(KWEB.US)$ $KRANESHARES CICC CHINA 5G AND SEMICONDUCTOR INDEX ETF(KFVG.US)$ $Global X Funds Global X Msci China Consumer Staples Etf(CHIS.US)$ $Global X FinTech Thematic ETF(FINX.US)$ $Global X Fds Msci China Industrials Etf(CHII.US)$ $Global X Fds Msci China Energy Etf(CHIE.US)$

如果您无法决定购买哪些中国股票或将资金投入哪里，那么您可能需要采取被动路线，将资金分配到在美国市场交易的众多中国ETF中的一只上。你可以在正上方的图片中看到这些行情。如果你想获得额外的风险敞口和更多的潜在收益，那就对这些看涨和看跌的杠杆股票进行波段交易， $Direxion Daily FTSE China Bull 3X Shares ETF(YINN.US)$ 和 $Direxion Daily FTSE China Bear 3X Shares ETF(YANG.US)$.

市场是看涨还是看跌？

上周，投资者在本周初大幅抛售。所有这些抛售都发生在200天移动平均线和长期熊市阻力线附近。目前，这两个阻力位都非常强。上个月的价格 $SPDR S&P 500 ETF(SPY.US)$ 就像去年SPY的价格接近这些技术水平时一样，拒绝了这些阻力位。这次感觉略有不同，指数中的许多股票在图表上都出现了触底模式。我觉得 $S&P 500 index(.SPX.US)$ 将很快突破这些主要技术水平。当这种情况发生时，那将是标准普尔500指数正式退出熊市区间的时候。

如果下周有任何糟糕的收益报告或非常糟糕的经济数据，那么这可能是导致这些主要阻力位再次遭到拒绝并延续熊市趋势的催化剂。因此，请留意收益和经济数据。

加密集会仍在继续

加密货币市场正在从52周低点大幅上涨，与中国股市类似。同样与中国的涨势类似，加密货币早就该进行修正了。预计会出现反弹后的修正，但加密货币的修正幅度很大。加密货币的波动性比股票大得多，调整可能比其他任何市场都更加令人沮丧。只是不要被抓到在修正之前在高位买入并在修正的低点卖出。

我目前对加密市场没有太大的信心。看看已经停止交易数天或数周的几种数字货币即可。作为投资者，你不能忽视这种非常强劲的涨势。我仍然会质疑目前加密货币市场的任何跌幅都买入。尤其是在一些交易所以及一些个人硬币和代币全部倒闭之后。但是有时候，在情况似乎最悲观的时候，市场会在至少令人怀疑的时候开始反弹。在首次初步调整或价格下跌之后，如果加密货币继续像最近一样强劲上涨，那么情况将像是加密货币牛市的开始。

$Invesco QQQ Trust(QQQ.US)$ $iShares Russell 2000 ETF(IWM.US)$ $VIX Index Future Main(SEP2)(VXmain.US)$ $SPDR S&P 500 ETF(SPY.US)$ $SPDR Dow Jones Industrial Average Trust(DIA.US)$ $Gold Future Main(DEC2)(GCmain.US)$

$Powershares Exchange Traded Fd Tst Db Us Dollar Index Bullish Fund Etf(UUP.US)$ $SPDR Gold ETF(GLD.US)$ $iShares Silver Trust(SLV.US)$ $Ishares Iboxx $ High Yield Corporate Bond Etf(HYG.US)$ $Ishares Iboxx $ Investment Grade Corporate Bond Etf(LQD.US)$ $iShares 20+ Year Treasury Bond ETF(TLT.US)$ $Crude Oil Future Main(OCT2)(CLmain.US)$ $VanEck Gold Miners ETF(GDX.US)$ $VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF(GDXJ.US)$

$TENCENT(00700.HK)$ $SSE Composite Index(000001.SH)$ $CSI 300 Index(000300.SH)$ $CSI 300 Index(000300.SH)$ $FTSE Singapore Straits Time Index(.STI.SG)$ $NIO-SW(09866.HK)$ $NIO Inc. USD OV(NIO.SG)$ $NIO Inc(NIO.US)$ $BILIBILI-SW(09626.HK)$ $Bilibili(BILI.US)$ $Baidu(BIDU.US)$ $BIDU-SW(09888.HK)$ $XPeng(XPEV.US)$ $Li Auto(LI.US)$ $BYD COMPANY(01211.HK)$ $BYD Company Limited(002594.SZ)$ $S&P/ASX 200(.XJO.AU)$ $FTSE Singapore Straits Time Index(.STI.SG)$

$Apple(AAPL.US)$ $Tesla(TSLA.US)$ $Microsoft(MSFT.US)$ $Amazon(AMZN.US)$ $NVIDIA(NVDA.US)$ $Meta Platforms(META.US)$ $Alphabet-C(GOOG.US)$

$Chevron(CVX.US)$ $Phillips 66(PSX.US)$ $Valero Energy(VLO.US)$ $Devon Energy(DVN.US)$ $Occidental Petroleum(OXY.US)$ $W&T Offshore(WTI.US)$ $United States Oil Fund LP(USO.US)$ $United Sts Brent Oil Fd Lp Unit(BNO.US)$ $Imperial Petroleum(IMPP.US)$ $Houston American Energy(HUSA.US)$ $Indonesia Energy(INDO.US)$ $BP PLC(BP.US)$ $Exxon Mobil(XOM.US)$

$Mullen Automotive(MULN.US)$ $Arcimoto(FUV.US)$ $Nikola(NKLA.US)$ $Fisker(FSR.US)$ $Rivian Automotive(RIVN.US)$ $Lordstown Motors(RIDE.US)$ $Full Truck Alliance(YMM.US)$ $Ford Motor(F.US)$ $General Motors(GM.US)$

$MicroStrategy(MSTR.US)$ $Riot Platforms(RIOT.US)$ $Bit Digital(BTBT.US)$ $Bitfarms Ltd(BITF.CA)$ $Hut 8 Mining Corp(HUT.CA)$ $Marathon Digital(MARA.US)$ $Robinhood(HOOD.US)$ $PayPal(PYPL.US)$ $Block(SQ.US)$ $Coinbase(COIN.US)$

免责声明：社区由Moomoo Technologies Inc.提供，仅用于教育目的。更多信息

原文

浏览 94.1万

登录发表评论

102640653 : 如果你有空，你可以查看股票行情 nio n Tesla 的详细信息吗。两者看起来都在回升。我认为它还有一定的上升势头或更多

举报
 回复

取消回复
SpyderCall楼主 102640653: 我刚才看到这条评论。我现在去看看

举报
 回复

取消回复
102640653 SpyderCall楼主: 谢谢

举报
 回复

取消回复

SpyderCall

Trade the trends via technical, fundamental, and macro analysis. Day Trades, swing trades, and long-term investments.

1.6万粉丝

2944关注

2.8万来访

关注