Datadog 第二季度回顾：关键财务数据大大超出预期

$Datadog(DDOG.US)$ 最近公布了其第二季度财务业绩，该季度的关键财务数据超出预期。考虑到公司统一IT监控平台的潜在市场空间为350亿美元，再加上公司总部企业客户数量的增加、生产系统的持续丰富以及国际市场的快速增长， 中信证券认为，该公司有望在中期内保持高增长。预计在中长期内，毛利率将保持在较高水平。

(1) FY22Q2 的总收入为4.06亿美元（同比增长74％），大大高于第一季度提供的收入指导（同比增长62％）。非公认会计准则营业利润为8,500万美元，营业利润率为21％，这主要是由于收入增长的规模效应。该公司还表示，线下办公室的逐步恢复以及在AWS重塑会议上举办的达世币用户大会和展览将导致下半年的盈利水平降低。

（2）第三季度收入预计在4.10亿至4.14亿美元之间（同比增长52％），非公认会计准则营业利润为5100万至5500万美元。该公司强调，尽管7月份观察到受影响客户的改善趋势，但在指导水平上相对保守，这主要反映了对宏观不确定性的谨慎假设。

该公司表示，除ITIM、APM套件和日志管理产品外，新产品ARR在本季度同比增长了100％以上。

(1) 2022年6月，公司正式宣布可观测性管道上市，这是Datadog平台上的第15款产品，该产品是在整合先前被公司收购的开源软件供应商Timber的基础上形成的。它使客户能够控制来自不同来源的监控数据的数量和质量。

(2) 2022年8月，该公司在其网站上宣布已完成对Seekret的收购，为客户提供各种API的可见性和管理能力。通过收购Seekret，该公司预计将在其APM套件和安全平台中增加各种面向API的功能。

（1）截至22季度末，Datadog拥有超过21,200名客户，同比增长29.2％，而ARR超过10万美元的大客户数量达到2420人，同比增长54.1％，大客户合计贡献了公司ARR的85％。

(2) 同时，该公司表示，可选消费领域的部分客户使用量增长在第二季度末有所减弱，主要集中在以使用为导向的产品上，例如APM套件中的日志索引和跟踪索引。