EPSとは何ですか。
重要なポイント
EPSは、企業が普通株主に1株あたりでどれだけ稼いだか、どれだけの費用をかけているかを反映しています。
EPSは、優良株の発見、会社の成長の判断などに使用できます。
EPSだけでは、企業リスクを明らかにしたり、相対的な評価を測定したりすることはできません。
EPSを理解しています
EPSは1株当たり利益の略です。これは、企業が普通株主に1株あたりでどれだけ稼いだり、費用をかけたりするかを反映しています。純利益を普通株式の発行済み株式で割って計算されます。
EPSは、企業の業績を反映し、普通株式の収益性を測定するためによく使用されます。これは、投資家が企業の収益性を評価し、その成長の可能性を予測し、投資決定を行うための重要な参考資料です。
アップルを例にとってみましょう。年次報告書によると、2021年9月25日に終了した会計年度の純利益は947億米ドル、加重平均発行済基本株式数は167億株なので、EPS = 94.7/16.7 = 5.67米ドルです。
EPSアプリケーション
優良株とジャンク株を区別します
投資家はEPSでブルー株とジャンク株を区別できます。一般的に言えば、優良株のEPSは着実に伸びていますが、ジャンク株のEPSは不安定で勢いがほとんどありません。
業界のリーダーを探しています
投資家は、同じ業界の企業のEPSを比較することで、業界のリーダーを選ぶことができます。ほとんどの場合、大手企業のEPSは他の企業よりも高くなっています。
会社の成長を判断する
投資家は、時間の経過に伴うEPSを比較することで会社の成長を判断できます。EPSが急速に成長し続けるなら、それは会社が大きな成長の可能性を秘めていることを意味します。
EPSの制限事項
1。EPSは会社のリスクを明らかにすることはできません。EPSが高い企業は、負債水準が高い場合もあれば、投資収益などの一時的な利益の恩恵を受ける場合もあります。
2。EPSは絶対値であり、さまざまな企業の相対的な評価を測定することはできません。EPSが高い会社が必ずしも評価が低いとは限りません。
3。EPSが高いからといって、配当が高いわけではありません。後者は、会社の配当分配方針によって異なります。